如何构建我国中小企业融资担保体系

兰州商学院陇桥学院本科生毕业 论文 政研论文下载论文大学下载论文大学下载关于长拳的论文浙大论文封面下载 （设计）论文（设计） 题 快递公司问题件快递公司问题件货款处理关于圆的周长面积重点题型关于解方程组的题及答案关于南海问题 目： 系专 年 学 指生导业(方级、姓教别：向)：班：名：师：年月日 声明 本人郑重声明：所呈交的毕业论文（设计）是本人在导师的指导下取得的成果。因本毕业论文（设计）引起的法律后果完全由本人承担。本毕业论文（设计）成果归兰州商学院陇桥学院所有。特此声明 毕业论文（设计）作者签名： 年月日 如何构建我国中小企业融资担保体系 摘要 在现代经济中，无论是发达国家还是发展中国家，中小企业都是国民经济的重要组成部分，它们在经济和社会中发挥着不可或缺的作用。建立中小企业担保体系，缓解中小企业融资难问题，是各国政府扶持中小企业发展的通行做法。我国虽然也建立了中小企业担保体系，但是由于起步晚，环境建设不完善，以及缺乏相关的人才及经验，所以在实践中还存在着种种不足。因此本文旨在对国内现状以及问题分析的基础上，研究如何建立和完善我国中小企业融资担保体系提出相关性建议。 [关键词]中小企业；融资担保体系；担保机构 ABSTRACT Inthemoderneconomy,whetherdevelopedordevelopingcountries,smallandmedium-sizedenterpriseisanimportantpartofthenationaleconomy,theyplayanindispensableroleineconomyandsociety.Theestablishmentofguaranteesystemofsmallandmedium-sizedenterprises,toeasethefinancingproblemsofSMEs,isacommonpracticeforgovernmentstosupportthedevelopmentofSMEsinChina.Althoughtheestablishmentoftheguaranteesystemofsmallandmedium-sizedenterprises,butduetothelatestart,theenvironmentconstructionisnotperfect,andlackofrelevantexpertiseandexperience,sotherearestillmanydeficienciesinpractice.Sothispaperaimstoanalyzethebasicsituationandproblemofdomesticresearch,howtoestablishandputforwardsuggestionstoimprovetherelationshipbetweenthefinancingguaranteesystemforSMEsinChina. [Keywords] institutionminorenterprises;financingassurancesystem;creditguaranty 目录 一、中小企业融资担保界定...........................................................................................................................1 （一）中小企业融资的概念.......................................................................................................................1 1.中小企业的概念................................................................................................................................1 2.企业融资概念....................................................................................................................................2 （二）中小企业融资的方式.......................................................................................................................2 1.吸引直接投资....................................................................................................................................2 2.吸引间接投资....................................................................................................................................3 二、我国中小企业融资担保的发展现状.......................................................................................................3 （一）我国中小企业的融资现状...............................................................................................................3 （二）我国中小企业融资担保体系的现状...............................................................................................4 1.资金来源的渠道................................................................................................................................4 2.主要业务的表现方式.......................................................................................................................4 3.担保的主要种类................................................................................................................................5 三、构建中小企业融资担保体系遇到的问题...............................................................................................6 （一）融资担保公司内部问题...................................................................................................................6 1.担保机构数量和结构失衡...............................................................................................................6 2.融资担保机构与金融结构协作存在障碍.......................................................................................7 3.难以扩大担保金额...........................................................................................................................8 4.缺乏金融担保业专业人才...............................................................................................................8 （二）融资担保公司外部问题...................................................................................................................8 1.融资担保机构的法律地位尚未明确...............................................................................................8 2.政府对中小企业融资担保的积极性不高.......................................................................................9 四、构建我国中小企业融资担保体系的建议...............................................................................................9 （一）进一步完善现有的政策性担保体系...............................................................................................9 1.坚持政策性担保机构的主导地位...................................................................................................9 2.充分发挥政府支持的作用.............................................................................................................10 3. 规范 编程规范下载gsp规范下载钢格栅规范下载警徽规范下载建设厅规范下载 政策性担保机构的运作.........................................................................................................10 （二）大力发展商业性质的信用担保公司.............................................................................................11 1.多渠道筹措担保资金.....................................................................................................................11 2.提高担保机构自身资金积累.........................................................................................................12 3.积极引入民间投资.........................................................................................................................12 （三）加强金融机构的合作与协调...........................................................................................................13 1.建立担保机构和金融机构的风险共担机制.................................................................................13 2.建立担保机构与金融机构长期战略合作关系.............................................................................13 （四）提高担保机构人才的专业素质.......................................................................................................14 I 五、结论..........................................................................................................................................................15参考文献..........................................................................................................................................................16 II 如何构建我国中小企业融资担保体系 我国截至2014年底，我国私营企业和个体工商户超过6400万户，民间投资占全部投资的65％，非公有制企业提供了80％以上的就业岗位。这说明中小企业已经成为推动我国经济高速运转的助推器。然而与此成为鲜明对比的是，中小企业所获得的金融资源却十分的匾乏，普遍出现资金“贫血症”，资金短缺、融资困难已经是困扰中小企业发展的“瓶颈”。究其根源，中小企业融资担保体系不健全、不完善是根本原因。 一、中小企业融资担保界定 （一）中小企业融资的概念 1.中小企业的概念 从世界各国或地区的情况来看，中小企业只是一个相对的概念，既有对中小企业用法律形式进行定义，划分 标准 excel标准偏差excel标准偏差函数exl标准差函数国标检验抽样标准表免费下载红头文件格式标准下载 的国家；也有仅在出台有关政策时规定实施对象，而不进行任何法律规定的国家，如美国等。一般认为，对中小企业划分的标准包括企业雇员的人数、总资产的规模和销售额。比如，澳洲把雇用少于20人的非制造业及雇用少于100人的制造业企业定位为中小企业。在美国，凡雇用少于500人的企业，都被视作中小企业。法国和意大利都规定企业雇员在500人以下的为中小企业。在现在的亚太区经济合作组织中，大部分国家均是以企业雇用人数作为界定中小企业的指标。这个做法在概念上比较清晰持久，而公司营业额、利润或总产值等指标容易受物价影响。 在我国，经济体制经历了计划经济体制和市场经济体制两个不同的时期，与此相适应，我国对中小企业的法律界定也经历了七次比较大的调整。最近一次调整是国家统计局根据国家计委、国家经贸委、国家统计局、财政部联合发布的《关于印发中小企业标准暂行规定的通知》，结合统计工 1 作的实际情况制定的办法，适用于统计上对工业(采矿业，制造业，电力、燃气及水的生产和供应业)、批发和零售业、仓储和邮政业、建筑业、交通运输、住宿和餐饮业的企业规模划分。本次划分以法人企业或单位作为对企业规模的划分对象，以从业人员数、销售额和资产总额三项指标为划分依据。 2.企业融资概念 企业融资是以企业的资产、权益和预期收益为基础，筹集项目建设、营运及业务拓展所需资金的行为过程。企业的发展，是一个融资、发展、再融资、再发展的过程。一般企业都要经过产品经营阶段、品牌经营阶段及资本运营阶段。随着现代企业自身的不断发展，企业与社会专业机构协作，解决企业自身问题的现象越来越普遍。会计师事务所、律师事务所、财经公关、融资顾问等专业机构的出现，为企业发展的各个阶段提供专业化服务。随着社会分工的不断细化，企业发展也从此走上了一条规范化的道路。 （二）中小企业融资的方式 1.吸引直接投资 直接投资是指投资者将货币资金直接投入投资项目，形成实物资产或者购买现有企业的投资，通过直接投资，投资者便可以拥有全部或一定数量的企业资产及经营的所有权，直接进行或参与投资的经营管理。直接投资包括对现金、厂房、机械设备、交通工具、通讯、土地或土地使用权等各种有形资产的投资和对专利、商标、咨询服务等无形资产的投资。第一，我国政府批准设立了一些专项基金，用于支持中小企业的发展。第二，风险投资也是一种直接融资的方式。将风险资本投资于新近成立或快速成长①①风险投资（VentureCapital）简称是VC，在中国是一个约定俗成的具有特定内涵的概念，其实把它翻译成创业投资更为妥当。广义的风险投资泛指一切具有高风险、高潜在收益的投资；狭义的风险投资是指以高新技术为基础，生产与经营技术密集型产品的投资。根据美国全美风险投资协会的定义，风险投资是由职业金融家投入到新兴的、迅速发展的、具有巨大竞争潜力的企业中一种权益资本。 2 的新兴公司，为融资人提供增值服务和长期股权投资。风险投资是投入到新兴的、迅速发展的、有巨大竞争潜力的权益资本。如果企业快速成长，风险投资人数年后再通过上市、兼并或其它股权转让方式撤出投资，就可以取得高额投资回报。第三，与当地企业合作开办合资企业或合作企业，从而取得各种直接经营企业的权利，并派人员进行管理或参与管理。 2.吸引间接投资 吸引间接投资主要有以下几种方式:第一，在国内或国外的股票市场上初次发行或发行新股来筹集资金。第二，发行债券。企业发债额不能超过企业净资产的40，具体发债额度由当地计委根据地方发债计划审批。第三，买壳上市。买壳上市是指一些非上市公司通过收购一些“壳”公司，即筹资能力弱化、业绩较差的上市公司，注入自己资产，从而实现间接上市的目的。在我国的经济实践中，“壳”公司大多为主营业务增长缓慢，盈利水平微薄甚至亏损的夕阳产业，公司股权结构较为单一，利于收购控股。买壳上市由两个典型的交易过程组成，一是买壳交易，即由非上市公司收购上市公司股份，由此成为上市公司的控股公司；二是资产转让交易，即上市公司反向收购非上市控股公司资产，从而实现非上市公司借壳上市的目的。 二、我国中小企业融资担保的发展现状 （一）我国中小企业的融资现状 中小企业是我国国民经济中的一支重要力量。截止2014年我国中小企业在我国工业总产值和实现利税中的比重分别达到60%和40%，数量己超过1000万家，占全国企业总数的99%，提供了75%以上的就业机会，己成为我国市场经济中最活跃的经营主体。具体来说，其在我国国民经济中的地位和作用体现在以下几个方面:第一，中小企业是解决就业的主要场所。我国从农业领域转移出来的2.3亿劳动力，绝大多数在中小企业就业。第二，中小企业是我国新的经济增长点，是振兴农村经济，保持国民经济持续快 3 速健康发展的重要保障。第三，是市场供给的重要渠道。中小企业的产品与人民生活息息相关，木家具的90%以上，服装、皮鞋、文具体用品，塑料制品和金属制品的85%以上，食品、造纸、纺织行业产品的80%以上，都是中小企业生产的。 （二）我国中小企业融资担保体系的现状 1.资金来源的渠道 按照国家经贸委于2012年6月发布的《关于建立中小企业信用担保体系试点的指导意见》规定，国有土地及资产划拨、政府预算拨付、再担保准备金、民间投资和社会募集的资本金以及政府信用担保基金、会员风险保证金、国外政府或国际组织捐赠等；商业担保机构的资金有:民间投资的资本金以及被担保企业交纳的风险保证金等；企业互助担保机构的资金有:会员入股、其他民间投资等资本金以及会员风险保证金、国内外捐赠等，都可以成为中小企业信用担保机构的资金来源。政府预算拨款设立中小企业信用担保基金，但限用于中小企业信用担保业务，同时分别委托国家、省级、市级中小企业信用担保机构运作。 2.主要业务的表现方式 如前所述，各类担保机构资本金的来源并不相同。担保业务资金支撑体系的不同，也决定了不同类型的担保机构的业务方向的差异。 个人或民营企业出资成立的“公司制”或“协会”性质的担保机构，以商业盈利为目的。这类担保机构大部分是在一个封闭的系统内开展担保业务，以担保业务服务于自身相关业务，或者只在一个小的区域内开展对其他企业的一般性担保业务。同时，这类担保机构也兼做咨询业务，开展投资业务。以政府出资为主或以政府出资为主的“非营利性机构”和“准政府机构”性质的担保机构不以营利为目的，同时其“公益”性质也决定了其担保品种承担着政府的某些职能，必然体现出某种财政资金效益的特征，也使其很难实现赢利经营，这类担保机构大部分只作担保业务。但同 4 时，作为一个具备独立法人资格的国有公司，其又必须承担国有资产保值增值职责。因此。在这类担保机构中，有近1/3的公司除以担保业务为主外，还兼做风险投资、资本市场运作、投资与金融咨询、法律咨询等业务，以实现国有资本保值增值的目的。 由于我国的担保市场还在发展、完善阶段，许多担保机构尚无法单纯依靠保费收入解决自己的各种经费需求和良性发展，同时我国各级政府的财力又有限。因此，各类担保机构如何有效且合法地运用机构自有资金，开展项目评估、股权投资、财务咨询等营利性业务，从而弥补主营担保业务赢利能力的不足，实现担保机构的健康、持续发展，就成为一个必须认真对待的课题。 3.担保的主要种类 我国专业信用担保机构首先面临的市场需求是贷款信用担保，又以中小企业短期人民币流动资金贷款的融资担保为主，这种融资担保的数额一般不超过200万元，期限一般在一年以内。地方政府重点建设项目融资，比如基础设施、地方主导产业和重点事业建设融资担保，也是政府出资成立的规模较大的担保机构的主营业务之一。一般而言，“事业制”担保机构注重社会效益，“公司制”担保机构则更注重公司经济利益和担保的效率。随着市场经济发展对信用担保需求的多样性趋势，我国的担保机构逐步开拓融资担保以外的其他信用担保品种，担保品种因此逐步趋向多元化。比如，一些“公司制”担保机构根据当地经济社会发展状况，逐步开办了一些适合当地经济特点业需求的商业性担保品种，如电子商务担保、商品交易履约担保、建筑工程履约担保、诉讼财产保全担保、个人信用担保、商业票据担保、租赁担来料加工或补偿贸易担保、中介费(佣金)担保、海关担保、政府采购担保等等。同时，对于融资担保业务而言，担保机构是只担保本金或只担保本息②②公司制企业是一种以法人财产制度为核心，以科学规范的法人治理结构为基础，从事大规模生产经营活动，具有法人资格并依法设立的经济组织。 5 的一部分，还是本息全保，一直是担保机构与金融贷款机构互相博弈的内容之一。近几年来，随着银行业竞争的不断加剧，银行对担保 合同 劳动合同范本免费下载装修合同范本免费下载租赁合同免费下载房屋买卖合同下载劳务合同范本下载 的条款要求有所松动。一些地区的担保机构通过与贷款银行反复沟通与协商，逐渐摆脱了本息全保或本金全保的被动局面，实行了担保额度最低为银行贷款的70%的目标。当然，这一比例担保目标的实现，也得益于中央及有关部门明确了包括可实行非全额担保在内的加强中小企业发展的各项政策措施。随着我国经济，特别是中小企业的迅速发展，商业银特别是中小商业银行逐渐认识到扶持中小企业发展，能更好地提高自身效益，因此在信用担保的条件上也就更加灵活。比例担保一方面降低了担保机构的风险；另一方面增加了银行对融资担保项目的管理力度和与担保机构共同合作的程度，提高了银行的风险意识，有助于推动信用担保体系的形成及担保机构的健康发展。 三、构建中小企业融资担保体系遇到的问题 （一）融资担保公司内部问题 1.担保机构数量和结构失衡 由于缺乏统一的行业准入标准，担保机构鱼龙混杂，不管是政府性担保机构还是商业性担保机构及其他形式的担保机构在短时间内如雨后春笋般竞相成立。2008年时担保机构数量为4200家，虽经整顿，根据《2014-2018年中国担保行业市场前瞻与投资战略规划分析报告》数据显示而到了2012年末，我国担保机构数量已经超越了8400家。如此众多的机构显然难以保证应有的规模，最小的担保机构的资金规模甚至只有区区100万元。增长过快过滥的担保机构势必造成僧多粥少的尴尬，使业务空置率居高不下，在有些地区，常年不“接客”的担保机构占比甚至超过70%。 担保机构分布结构不合理，特别是商业性质的信用担保机构在全国各地发展严重不平衡，从地域看，华中地区的担保业务结构、效益和贡献度较好，但中坚力量不足，管理水平较弱，风险控制能力不足。2013-2015年 6 该地区担保机构数量较多，占全国担保机构总数的19.86%，但该地区担保业实现收入水平较差，占全国担保行业总收入比重较低。由于该区域的担保业尚处于初级阶段，很多担保公司的业务很少甚至做得业务不盈利，企业的经济效益较差。西南地区由于整体经济开发较晚，经济发展水平较差，产业布局较为分散，担保行业发展较慢，单位效益低下。目前西南地区的担保机构主要集中于经济相对发达的中心城市和省会城市。因此，竞争不激烈成为西部担保市场的主要特点。目前西南地区担保行业共有871家，占全国担保机构总数比重的10.64%。 2.融资担保机构与金融结构协作存在障碍 由于中小企业普遍存在着规模较小、经营管理水平不高、抗风险能力薄弱、经营实力有限等诸多因素，银行从资产的安全性出发，长期以来漠视中小企业的市场价值，经常会拒绝向中小企业贷款。即使银行同意向中小企业提供贷款，但由于银行在放贷之前要对中小企业真实状况进行调查分析，需要花费很大的精力，付出高昂的信息费用，所以对中小企业的贷款条件也就显得非常苛刻。很大一部分的中小企业因为无法达到银行的贷款条件而无法实现融资的目标。 由于对中小企业贷款，银行要承担更大的风险，所以很多地方的中小企业信用担保机构和协作银行的配合也就存在障碍。在担保放大倍数、风险分担比例以及共同对贷款项目的监管等问题上，各地担保机构与协作银行的分歧较大。有的商业银行要求担保公司本息和费用全额担保，从而使银行自身不承担任何风险。同时，在对贷款项目的共同监管上，银行只对担保机构设定义务，而对自身却希望没有风险方面的约束。这种不对称性的风险承担模式明显增加了担保机构的风险，严重制约着担保机构的发展。 上述种种瓶颈，严重制约着担保机构的健康、良性发展。只有有效地解决以上这些问题，才能保证中小企业信用担保体系的可持续地发展，也 7 才能真正发挥中小企业担保体系应有的作用。 3.难以扩大担保金额 担保机构主要依靠自身的信用，即大于其本金若干倍的信用能力来为中小企业的银行贷款提供担保。担保放大倍数的大小是衡量担保机构资金实力和杠杆功能大小的一个重要参数。担保倍数过小，说明担保资金运用不充分，担保机构的杠杆作用就小，得到信用担保服务的中小企业就十分有。资料表明，目前信用担保机构累计担保责任约为可用担保资金总额的2.5倍，在保责任余额约为可用担保资金总额的1.3倍，远低于国家规定的放大5-8倍、最高不超过10倍的要求。 4.缺乏金融担保业专业人才 由于担保公司业务在我国起步较晚，又缺乏相应专业性的监管机构，对担保公司的人力资源无专业资格认定和从业监管，政府性质的担保公司大多是政府派出人员或国有商业银行人员，担保公司的业务对从业人员而言是有差距的。而商业性质和互助性质的担保公司从业人员更是鱼目混杂，缺乏风险防范的意识和基本的金融业务素质，导致担保公司管理水平普遍较低。③ （二）融资担保公司外部问题 1.融资担保机构的法律地位尚未明确 在我国，虽然很多地方政府己经认识到组建中小企业融资担保机构，对发展本地经济的重要性，并且有很多地方也组建了一些担保机构，但由于我国对中小企业融资担保体系尚未建立相应的法律法规，担保机构的法律地位得不到确立，性质也难以明确确定。在实践中就造成中小企业融资担保机构资金来源不稳定，银行认可难，工作开展难等问题。如有的地方政府仅把担保机构当作银行的一种促销手段等等，而真正需要担保的中小③财务管理中的杠杆效应，主要表现为：由于特定费用（如固定成本或固定财务费用）的存在而导致的，当某一财务变量以较小幅度变动时，另一相关财务变量会以较大幅度变动。合理运用杠杆原理，有助于企业合理规避风险，提高资金营运效率。财务管理中的杠杆效应有三种形式，即经营杠杆、财务杠杆、复合杠杆。 8 企业却很少知道它们。还有的地方政府认为担保机构就是政府的一个派出机构，其作用就是代替政府帮助中小企业融资等等。这样就带来了一系列的问题:第一就是中小企业信用担保机构资金筹措难。我国大部分的中小企业信用担保机构基金规模普遍偏小，无法为中小企业提供足够的信用担保支持。基金规模小，担保机构承担风险的能力必然就弱。但融资担保必然要求信用担保机构承担一定的风险，风险承担能力的大小最终取决于担保机构的资本规模和运营能力。 2.政府对中小企业融资担保的积极性不高 由于这种原因，我国各级政府推进中小企业融资担保的积极性难以持久。虽然各级政府都很清楚地知道中小企业在国民经济中的重要性。但是自身的成长过程中，中小企业难免会遭遇各种各样的问题和困境，资金短缺仅是中小企业最常见的问题之一，只是融资问题仅依靠中小企业自身力量难以解决。但一方面，融资问题是一个市场化的经济行为，政府如果直接出面解决中小企业的资金短缺问题，不仅与政府的非盈利性角色相违背，而且各级政府在财力上也难以为继和持久。各级政府对于中小企业缺乏资金的问题常常是力不从心。另一方面，由于各级政府在发挥政府职能时存在历史惯性，一些地方政府不但在政府采购、融资担保、政策引导等方面明显倾向于支持国有大中型企业，还有意无意地对中小企业进行各种乱收费，导致中小企业发展的困难。在这种情况下，挤占了其内部留存发展资金，更别说向中小企业提供融资担保支持了。 四、构建我国中小企业融资担保体系的建议 （一）进一步完善现有的政策性担保体系 1.坚持政策性担保机构的主导地位 从发达国家中小企业融资担保的实践经验来看，大多数市场经济发达、市场经济发育较为完善的国家倾向于商业性担保公司为信用担保的主体。 9 但是由于我国与发达国家不同，我国的市场经济还很不完善，在现阶段我们应该建立以政策性担保机构为主，逐步发展建立商业性质的担保公司。政策性担保机构是由国家出资，不以盈利为目的，主要的目的是贯彻国家经济政策、刺激中小企业的结构调整和发展，在效率和公平上更多的侧重于公平。政策性担保机构以国家的产业政策、金融政策为导向，通过为融资困难的中小企业提供担保，来增强其融资能力，鼓励中小企业按国家政策的要求不断调整，最终实现国民经济结构的优化和经济的稳定健康增长。 2.充分发挥政府支持的作用 当今世界不少发达国家已经把发展信用担保视为扶持中小企业融资的有效手段，其主要表现就是信用担保体系往往由政府出资或资助建立。在美国，小型企业署的资金来源主要由联邦和州政府分担；在日本，信用保证协会的基本资产部分通过政府出资、金融机构捐款和累计余额实现，而借入资产部分则通过从国家和地方借入资金实现。 我国应由中央政府实行全国统一的标准和办法，重点对一些特定的行业、特殊项目，贫困地区及不发达地区的中小企业提供信用担保或对不发达地区政府的担保计划提供再担保。地方政府则要根据本地区中小企业的具体特点，确定地区支持重点。政府的支持不一定要直接为企业提供担保，可以对企业互助担保机构和商业担保机构提供必要的再担保，以分散风险。政府不仅要对担保机构提供资金支持，还要促进担保公司与金融机构的密切联系，利用自身的优势促进金融机构与担保机构之间形成亲如鱼水的良好关系和共同发展的良性循环。政府要协助政策性担保公司与商业银行等建立良好的互惠互利的合作关系。 由于目前银行对担保公司还需要一个认识过程，政府的协调和导向作用就十分重要。 3.规范政策性担保机构的运作 政策性担保机构虽然是由政府出资，但是应该由独立的专门机构进行 10 经营。政府组建的政策性担保机构应当不以盈利为目的，以积极追求社会效益为首要原则。担保资金的来源以政府财政预算和资产划拨为主，并广泛筹集社会资金，体现“政策性资金、市场化运作、法人化管理”的原则。 政府可以通过委托专业人员组成的专门机构操作和经营政策性担保基金，政府相关部门对基金进行监督和检查。担保机构的经营在操作上要规范化、制度化和公开化，要严格按照规定的权限、程序进行决策，担保计划的申请、审核、担保条件、违约确认和担保赔付等都应该有明确规定和透明度，坚决杜绝政府的行政干预。政府只是负责制定担保基金的担保对象标准、承保条件和担保程序审查。这样做的目的是一来提高了经营效率，二来也减少了政府对具体担保贷款的行政干预，减少领导批条直接决定贷款的现象，确保政策性担保基金的有效运用。同时，政府还要保证担保基金有长期稳定的补充资金来源。制定一个长期的计划，为政策性担保基金提供稳定的资金。我们可以参考我国台湾地区的做法，每年由政府、银行和金融机构拨出一定的资金补充担保基金，对政策性担保机构提供资金支持。 （二）大力发展商业性质的信用担保公司 1.多渠道筹措担保资金 在商业性的中小企业担保机构资金的来源方面，政府不应是担保资金的全部来源。政府应制定鼓励政策，吸收企业、金融机构和其他社会团体的出资和捐赠、从大企业的利润中收取一定金额的小企业扶持基金。另外，国有中小企业的改制收入也可以作为中小企业信用担保机构的一项资金来源。为了深化国有企业改革，各级政府都在对国有中小企业进行了多种形式的改制，如产权出让、资产重组等，这些可以获得一些收入。将这些收入的一部分提供给中小企业信用担保机构，将其运用于担保业务的开展，取之于中小企业用之于中小企业，也是贯彻政府扶持中小企业发展的一项 11 有效手段。 总之，鉴于我国当前商业性担保机构的实际情况，其资金来源应该坚持建立多层次、多渠道的资金筹措方式，保证商业性担保机构有充足和稳定的资金来源，使之顺利开展下去。 2.提高担保机构自身资金积累 各国对担保机构的行业管理都非常规范，不仅制定了严格的行业准入制度，把担保机构纳入行业管理，而且有专门法律保障来规范担保机构的各项行为。因此，我国也要严格限定中小企业担保机构支持的企业，必须是通过正常渠道不能获得贷款但又有发展前景的企业；明确规定中小企业担保机构支持的对象和政策目标，如规定中小企业担保机构担保对象的规模和性质，规定中小企业的标准，被保对象都要符合这一标准；明确支持符合国家或本地产业政策的企业，国外目前一般重点支持出口创汇和扩大就业的中小企业。由于中小企业担保机构的政策导向性，我国还应制定一系列扶持担保机构的优惠政策，例如给予担保机构免税政策等。同时对中小企业担保机构进行宏观管理及定期监督检查。担保机构与银行具有良好的协作方式，如根据贷款规模和期限，与银行各自承担一定比例的风险；与银行建立长期稳定的关系等。 3.积极引入民间投资 商业性担保机构的担保额都限制在其自有资金的一定倍数之内，因此担保基金规模越大，其担保能力就相应越强。2014年末我国中小企业信用担保的基金总额虽然将近930亿元，但主要是来源于各级政府拨款，仅靠政府投资担保资金很难满足广大中小企业信用担保机构的需要，因此，要及时引入民间的各种投资，来扩大担保基金的规模，相应提高其担保的额度。民间投资主要是各级政府财政出资以外的各种企业法人、社会团体以及社会个人的出资。如果政府部门出台减免税费等的优惠政策，再加以积极的引导，将会吸引更多的民间资本加入到信用担保机构中去。同时，信 12 用担保机构要提高自身的资金运营效率，使得投资者认识到这项投资将会给他带来高收益，自然而然会增加民间资本的投入力度。 随着我国信用环境的改善和中小企业信用担保机构的不断完善，信用担保的风险也会不断降低，民间资本会有一部分逐步进入商业性担保业中来，提高资金的收益的同时，也提高了商业性担保机构的自身实力。 （三）加强金融机构的合作与协调 1.建立担保机构和金融机构的风险共担机制 由于有担保机构的存在，使得原本在商业银行和企业之间发生的贷款关系变成了商业银行、中小企业和担保机构三者之间的关系，由于担保的介入，在一定程度上分散了商业银行贷款的风险，商业银行资产的安全性得到了更高的保证，从而增强了商业银行对中小企业贷款的信心，使得中小企业的贷款渠道变得更加畅通。担保的本来意图是通过贷款风险的防范和分散来转移银行贷款的风险。但是担保的介入分散了商业银行的贷款风险的同时却给担保机构本身增加了风险。要使得商业银行业务的开展和担保业的发展达到一个“双赢”，除了对风险的识别和控制要取决于担保专业人员业务经验的积累，更为重要的是担保机构和商业银行要达成共识，共同建立风险分散机制，实行比例担保。 因此，金融机构要和担保机构建立良好的协作关系，本着“风险共担、利益共享”的原则，密切合作。银行不能将贷款风险全部抛给信用担保机构，这样会增加担保机构的运营成本、加大担保机构的潜在风险，最终导致信用担保机构不堪重负。 2.建立担保机构与金融机构长期战略合作关系 近年来，专业信用担保作为一种重要的中介服务，在中小企业融资过程中所发挥的作用越来越重要。在担保机构介入的情况下，由于信用的提升和风险的分散，银行成为最直接的受益方。担保机构和金融机构有着密切联系，两者作为国家中小企业融资担保体系的重要组成部分，对中小企 13 业服务上目标一致、利益一致，应以“风险共担、利益共享”为原则，建立长期合作、共求发展的战略合作伙伴关系。 经过10多年的实践，担保机构与商业银行的关系从初期的完全被动局面，变得逐步为银行所理解和认可。由于我国担保机构发展时间短、起步慢等现实因素，从业经验不够，缺乏资信评估专业人员，因此金融机构在这些方面要给担保机构一定的帮助，可以由协作银行和担保机构共同派人组成资信评估小组，专业人员主要来自于银行。只有金融机构充分发挥了自身优势，作好协调作用，才能和担保机构共同承担中小企业可能存在的风险，共同研究对策化解风险。随着我国银行商业化改革的加快和担保行业的规范发展，担保机构和银行双方将会进一步在更高的层面实现业务创新方面的良性互动。 （四）提高担保机构人才的专业素质 要解决这一问题，首先，必须采取多种途径和方式，积极引进具有专业知识的人员补充到担保机构中去；其次，担保机构应该增加对现有人员的业务技能培训，提高其专业水平；再次，重视从业人员道德素质的提高，避免道德风险的发生；再次，有关部门、大专院校、中小企业担保机构等应合积极合作配合，加强专业人才的培养与培训工作，实施灵活高效的育人、选人、用人机制，尽快建设一支具有较强专业素养的人才队伍，为发展担保业务提供有力的人才支持。同时，还应该逐步建立一支高水平的专家队伍作为担保机构的顾问，通过发挥其在项目评估、咨询诊断、人员培训等方面的优势，对担保业提供及时有效的意见和建议。 通过采取以上措施，使担保机构的管理层具备较高的风险管理经验以及对风险和经营环境的认知和判断能力，使从事具体操作业务的人员具备所需的专业知识、业务技能和经验，以及良好的职业道德。总之，我国担保机构只有通过培养和引进人才，最大限度的发挥人力资源的作用，努力形成自己的专业技术能力，才能促进担保机构的进一步发展。 14 五、结论 贷款难、融资难己经成为制约我国中小企业进一步发展的严重障碍。发达国家在中小企业融资担保体系建设方面取得的成功经验对我国具有重要的借鉴意义。只有结合我国现阶段的具体情况，从深化改革、制度创新、与时俱进的着眼点入手，创造性地对现有的中小企业信用担保体系重新优化组合和整体规划，才能建立起具有中国特色的中小企业融资担保体系，为我国中小企业的发展壮大提供动力支撑。具体而言，我国应在完善现有中小企业融资担保体系的基础上，规范中介机构的行为，加强法律法规建设，强化中小企业融资担保再保险制度；并推进中小企业集群融资，发展中小企业信用互助。 15