2021年下半年金融科技动向-毕马威

金融科技动向2021年下半年2022年3月再攀高峰—2021年是金融科技市场欣欣向荣的一年，世界各大地对核心银行系统日益关注，银行意识到原有的基础毕马威金融科技专业人员包括遍布全球区均录得破纪录交易量，其中包括美洲区，欧洲、中东设施怎样让它们裹足不前，无法真正前进；50多个金融科技枢纽的合伙人及员工，与非洲及亚太区。金融科技投资异常强劲，风险投资和—金融科技不断扩大用户接触面，例如非洲、东南亚与金融机构、数字银行和金融科技公司私募基金投资双双创下新高。随着金融科技解决 方案 气瓶 现场处置方案 .pdf气瓶 现场处置方案 .doc见习基地管理方案.doc关于群访事件的化解方案建筑工地扬尘治理专项方案下载 的紧密合作，助它们了解变化趋势、识别和拉丁美洲等最偏远和服务最不足的地区；业务广度不断拓宽，受吸引的投资也在源源不绝地流入增长机遇和制定与执行战略方案。相关领域，其中对加密货币、区块链、财富科技、网络—关注全球投资机会，企业和风投投资者环顾世界寻安全技术的兴趣尤为浓厚。找合适的金融科技投资机会和交易。回顾2021年全年，恢复强劲增长的态势明显，有多股踏入2022年,全球金融科技投资意向依然强劲，不同细AntonRuddenklau趋势互相交织，推动老牌企业和初创公司重新思考金融毕马威国际金融科技全球主管分领域发展势头良好，新领域也有望成为增长潜力骄人服务的意义，以及金融服务在后疫情时代的形态。过去毕马威新加坡合伙人的新星。金融服务咨询业务主管一年，我们在金融科技领域观察到的几大趋势包括：—无论您是大型金融机构负责人还是新兴金融科技公司创对加密货币和区块链兴趣浓厚，投资意向强劲，企始人，如果您愿意重新思考各种可能，不受原有架构和业纷纷研究、测试和发掘加密币在现代金融服务制思想的束缚，未来将有无限的机会在等待您发掘。您在度中所扮演的角色；阅读本期《金融科技动向》报告时，不妨自问：今天—金融服务机构通过嵌入式银行、保险和金融产品，我们要做些什么才能成为一家为用户、客户和投资者拓展日常业务范围，机构之间形成更紧密的合作关创造独特价值的卓越企业?系；除非另有注明，否则本刊所有货币金额均以美元列示。除另有注明外，数据均由PitchBook提供。金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#金融科技动向©2022()——2目录环球洞察金融科技板块——全球金融科技投资分支付科技—析（风投、私募基金保险科技—与并购）监管科技———前十大交易网络安全技术2021年金融科技大势—财富科技—0413区块链/加密货币焦点访谈—Quantexa公司VishalMarria区域分析——ThoughtMachine公司美洲区—PaulTaylor欧洲、中东与非洲26—3136亚太区—热点文章新兴市场：非洲和拉丁美洲环球洞察金融科技板块|焦点访谈|热点文章|区域分析2021年全球金融科技投资达5,684宗交易，总金额达2,100亿美元#金融科技动向©2022毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)—中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司—毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。4环球洞察金融科技板块|焦点访谈|热点文章|区域分析环球洞察2021年金融科技投资交易再创新高，投资总额达2,100亿美元自第26届联合国气候大会全球风险投资升至破纪录的1,150亿美元高位各地区涌现大额“先买后付”技术领域交易（COP26）以来，人们对拥有ESG业务能力的金融科技公司2021年全球风险投资升至破纪录的1,150亿美元高位，打破之前在先买后付技术领域在2021全年都吸引了可观的投资，2021年上半年刮目相看，不少地区正设立专2018年创下的532亿美元纪录。其中企业风投相关投资达500亿美Klarna风投筹得12亿美元，2021年下半年PayPal斥资27亿美元收注于ESG解决方案的孵化器。元，比2020年的240亿美元翻了一番。2021年共录得破纪录的7宗购日本Paidy。2021年下半年，Block(原Square)还宣布斥资290亿“筹资额在10亿美元以上的金融科技风险投资，包括2021年下半年全美元收购澳大利亚Afterpay。这项在澳大利亚企业史上创下最高额虽然该领域至今为止还没有获数在美洲进行的5宗筹资交易：美国Generate筹得20亿美元；巴西收购纪录的交易预计在2022年完成。得应有的投资，但已引起各地Nubank筹得11亿美元；美国Chime筹得11亿美元；以及巴哈马FTX政府相当大的重视，而且很有银行核心系统替代品日益受到关注筹得10亿美元。欧洲、中东及非洲区的最大风险投资活动包括2021可能在未来5年成为所有金融年下半年德国N26筹资9亿美元，以及2021年上半年瑞典Klarna风全球金融机构都面对着巨大压力减少依赖原有基础设施，改善银行科技细分领域中享有最可观增投筹资12亿美元。核心系统，以便利用云技术提升客户体验。2021年，金融机构，尤长的领域。其是头部银行对能够协助它们完成这项工作的金融科技公司兴趣倍加密币和区块链的丰收年，全球投资额达300亿美元增。2021年下半年,摩根大通宣布银行将转型采用英国Thought2021年加密币和区块链领域的投资突飞猛进，从2020年的54亿美元Machine的核心银行平台1；在此期间ThoughtMachine筹得2亿美飙升至2021年的300亿美元。全球范围内，人们对加密币及相关科元2，摩根大通也参与了筹资。AntonRuddenklau毕马威国际全球金融科技主管技在现代金融系统中可能扮演的角色有了越来越清晰的认识。相关毕马威新加坡合伙人领域的活动渐趋活跃，也刺激各国中央银行采取行动，部分中央银金融服务咨询业务主管”行考虑仿效中国的数字人民币开发数字货币。这一发展也引起了监管机构的注意。2021年下半年，中国全面禁止加密币挖矿和交易，印度率先跟随。另一方面，也有一些国家继续大力支持加密币领域的研发和解决方案。1https://www.fintechfutures.com/2021/09/thought-machine-wins-major-core-banking-deal-with-jp-morgan-chase/2https://www.cnbc.com/2021/11/29/thought-machine-hits-1-billion-valuation-in-jpmorgan-backed-funding.html金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#金融科技动向©2022()——5环球洞察金融科技板块|焦点访谈|热点文章|区域分析环球洞察市场对数据互联互通和分析的兴趣日增跨境并购交易2021年强力反弹尽管全球都对识别、投资或与2021年，能够协助企业掌握数据，并将数据转化为更有效的借贷、金融科技跨境并购交易额在2020年跌至107亿美元后，2021年强力金融科技公司合作抱有良好的保险或反洗钱和防欺诈决策的金融科技公司逐渐获得市场青睐。反弹，全年录得275宗交易，在831亿美元的全球金融科技并购交易愿望，将任何新主张融入原有2021年下半年,英国Quantexa在D轮融资筹得1.53亿美元，以支额之中，跨境并购交易额达362亿美元。2021年上半年和下半年交环境都需要花费大量时间，过持其人工智能和机器学习驱动的情境决策智能解决方案。易活跃，2021年上半年伦敦证券交易所斥资148亿美元收购美国程复杂艰辛且涉及较高风险。Refinitiv，美国纳斯达克斥资27亿美元收购加拿大Verafin；2021“年但全世界在银行核心系统等基私募基金的金融科技投资比原高位增加超过两倍下半年意大利Nexi斥资92亿美元收购丹麦Nets，PayPal斥资27亿美础设施投资不足的银行与投入2021年全球私募股权公司对金融科技的投资比以往任何一年更积元收购日本Paidy。足够资源的同业相比，明显相极，全年录得144宗交易，投资额超过120亿美元，是2018年高位50形见绌，处于劣势。这将有助2022年应关注的发展趋势亿美元的两倍以上。2021年上半年 表 关于同志近三年现实表现材料材料类招标技术评分表图表与交易pdf视力表打印pdf用图表说话 pdf 现强劲，2021年下半年再接再—于在未来掀起一股投资银行核企业和金融科技公司都寻求在不同市场扩大规模，以对自身业务厉，各国都录得大额私募基金交易，例如美国(NYDIG——7.67亿美心系统的潮流，因为银行业别模式发挥互补作用，并购活动因此变得更为活跃，交易规模不断元，Mindbody——5亿美元，iCapitalNetwork——4.4亿美元)；英无选择。加大国(GenesisDigitalAssets——4.31亿美元，DivideBuy——4.13亿—美元)；巴西(Provo——2.51亿美元)；越南(VietnamPayment对加密币的兴趣和投资意愿不断提升，包括与加密币治理和鉴证Solution——2.5亿美元)，以及印度(VastuHousingFinance——2相关的领域JuddCaplain亿美元)。—金融服务全球主管为应对COP26的要求，金融科技公司可提供的ESG业务能力日益毕马威国际受到关注”—银行替代品和银行核心系统的现代化改造引起关注金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#金融科技动向©2022()——6环球洞察金融科技板块|焦点访谈|热点文章|区域分析环球洞察2022年金融科技大势分析2021年，世界各地对金融科技都表现出浓厚兴趣和强烈的投资意向——金融科技的范围不断扩大，已远超最初的定义。踏入2022年，金融科技范围扩大、多个细分领域渐趋成熟、发展相对滞后地区的投资增加，加上企业投资兴趣高涨有望保持上扬的投资势头。展望未来，我们预测全球金融科技市场最有可能出现下列趋势：越来越多银行提供嵌入式解决方案ESG金融科技公司将享有可观增长嵌入式金融在过去的一年成为热门潮流，而且有条件进一步发展，因为很随着ESG议 题 快递公司问题件快递公司问题件货款处理关于圆的周长面积重点题型关于解方程组的题及答案关于南海问题 受到越来越多领域的关注，优先次序不断推进，对拥有多银行都希望成为非银行和非金融机构的服务提供商，以提供包含金融服ESG业务能力的金融科技公司的兴趣也在升温，包括专注于气候变化、1务元素的客户体验或服务主张，使之成为更广泛服务的组成部分。4脱碳减排和双循环经济的公司。逐步加强对嵌入式金融服务的监管发展相对滞后地区的交易将受到更多关注通过嵌入非监管实体以及由非监管实体交付的金融产品或服务不断增加，投资者将更多地关注在金融服务方面发展相对滞后的地区——在非可能会引起监管机构的注意，甚至可能在未来6到12个月出手干预，因为洲、东南亚、拉丁美洲和中东等地区进行更多交易。2监管机构可能会通过澄清问责和可采取追索权等问题保障客户利益。5金融科技公司将塑造成数据机构“独角兽”公司在发达国家市场将褪去一些光环，但在新兴不少金融科技公司会将自身重新塑造成仅仅提供支付和其它金融服务的数市场仍是追捧对象据机构和数据提供商，以便让它们在投资者和市场的眼中脱颖而出。“独角兽”公司在发达国家市场，尤其是美国呈井喷式上涨势头，可能使“独角兽”的光环变得略为暗淡——不过在新兴市场和一些发36展初期的金融科技枢纽，“独角兽”仍然是初创企业的中流砥柱。#金融科技动向©2022毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)—中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司—毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。7环球洞察金融科技板块|焦点访谈|热点文章|区域分析环球洞察2021年以破纪录交易画上句号全球金融科技投资（风险投资、私募基金与并购）全球金融科技风险投资全球金融科技风险投资2018—2021*2018—2021*2018—2021*$2505,6846,000$1404,7205,0005,000$120$2004,0384,0003,8633,764$1003,2263,1773,1374,000$150$803,0003,000$100$602,0002,000$40$501,0001,000$20$148.6$213.8$124.9$210.1$53.2$43.2$46.2$114.9$00$0020182019202020212021*年*2018201920202021*交易价值(10亿美元)交易宗数交易价值（10亿美元）交易宗数交易价值(10亿美元)交易宗数全球金融科技并购全球金融科技成长性股权投资2018—2021*2018—2021*$2001,000$14200820$12704800$150$10144150574108112536600$891$100100400$6$50$450200$2$90.2$167.2$75.8$83.1$5.2$3.3$2.9$12.2$00$002018201920202021*20182019202020212021*年*交易价值(10亿美元)交易宗数交易价值(10亿美元)交易宗数信息来源：《金融科技动向》（2021年下半年），全球金融科技投资分析，毕马威国际(数据由PitchBook提供)，*截至2021年12月31日止。金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#©2022()——8环球洞察金融科技板块|焦点访谈|热点文章|区域分析环球洞察风险投资估值再创新高全球金融科技交易前估值中位数(按阶段，百万美元)全球金融科技跨境并购2018—2021*2018—2021*$80275300$200.0214250$60187183200$40150$85.9100$65.0$20$56.5$42.5$10.750$54.9$67.8$36.2$17.5$16.0$23.0$00$5.0$6.0$6.2$9.0全球金融科技并购规模中位数2018(百万美元2019)20202018201920202021*2018—2021*20212021*年*天使与种子风投早期早期风投风投后期后期风投交易价值(10亿美元)交易宗数全球金融科技风险投资（企业参与）全球金融科技并购规模中位数(百万美元)2018—2021*2018—2021*$601,3771,500$60$56.8$50$50$55.0$408261,000754784$40$39.0$30$30$31.9$20500$20$10$31.5$23.7$24.2$50.0$10$002018201920202021*$02018201920202021*交易价值(10亿美元)交易宗数信息来源：《金融科技动向》（2021年下半年），全球金融科技投资分析，毕马威国际(数据由PitchBook提供)，*截至2021年12月31日止。金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#©2022()——9环球洞察金融科技板块|焦点访谈|热点文章|区域分析环球洞察融资规模保持一贯以来的破纪录趋势全球金融科技投资（风险投资、私募基金与并购）全球金融科技并购2018—2021*2018—2021*$140250$1601492149516001445223223214$1401400$1202051252200181$12011311200$100106010411611003157160157160981982956151$1009449411000143906896139150824$80129120$80800111$60100$60600$40$4040050$20$20200$9.5$10.2$8.4$6.4$24.3$20.4$33.1$17.4$51.2$27.7$21.9$24.0$2.4$133.3$146.0$38.9$35.9$30.1$43.7$26.1$16.4$25.3$22.4$25.7$64.8$53.1$56.0$61.1$39.9$13.8$12.0$00$0$12.30Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q420182019202020212018201920202021交易价值(10亿美元)交易宗数交易价值(10亿美元)交易宗数信息来源：《金融科技动向》（2021年下半年），全球金融科技投资分析，毕马威国际(数据由PitchBook提供)，*截至2021年12月31日止。金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#©2022()——10环球洞察金融科技板块|焦点访谈|热点文章|区域分析环球洞察每季风险投资连续多季创新高全球金融科技风险投资全球金融科技风险投资（企业参与）2018—2021*2018—2021*$401400$20450123612361191$18387$3540012003671057$16350$303211000$14302887880300840856$25801781769772$12757756743800245698222250$20$10211205194193188189181187200600178171$8$15150400$6$10100$4200$5$250$13.4$22.0$11.4$14.5$13.1$11.5$12.8$24.1$29.0$34.3$27.5$9.2$8.6$8.0$9.4$8.9$17.2$11.6$16.9$12.0$8.0$3.5$2.8$4.0$4.2$5.8$9.7$8.1$4.0$5.8$6.2$9.6$00$00Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q420182019202020212018201920202021交易价值(10亿美元)交易宗数天使与种子风投早期早期风投风投后期后期风投交易价值(10亿美元)交易宗数信息来源：《金融科技动向》（2021年下半年），全球金融科技投资分析，毕马威国际(数据由PitchBook提供)，*截至2021年12月31日止。金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#©2022()——11环球洞察金融科技板块|焦点访谈|热点文章|区域分析环球洞察20212021年全球十大金融科技交易年全球十大金融科技交易1.Refinitiv—148亿美元，英国伦敦—机构/B2B—并购2.Nets—92亿美元，丹麦巴勒鲁普—支付—并购103.Adenza—37.5亿美元，美国旧金山—机构/B2B—买断7214.Robinhood—34亿美元，美国门洛帕克—财富/投资管理—G轮9538465.Verafin—27.5亿美元，加拿大圣约翰—机构/B2B—并购6.Paidy—27亿美元，日本东京—借贷—并购7.ItivitiGroup—26亿美元，瑞典斯德哥尔摩—机构/B2B—并购8.SoFi—24亿美元，美国旧金山—借贷—反向并购9.Divvy—23亿美元，美国德雷珀—支付/交易—并购10.Tink—22亿美元，瑞典斯德哥尔摩—银行—并购信息来源：《金融科技动向》（2021年下半年），全球金融科技投资分析，毕马威国际(数据由PitchBook提供)，*截至2021年12月31日止。©2022毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)—中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司—毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#金融科技动向12环球洞察金融科技板块焦点访谈|热点文章|区域分析—金融科技板块支付科技—保险科技—监管科技—网络安全技术—财富科技—区块链/加密货币#金融科技动向©2022毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)—中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司—毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。13环球洞察金融科技板块焦点访谈|热点文章|区域分析金融科技之支付科技支付科技在金融科技投资中一枝独秀，吸引大量风险投资全球支付领域投资（风险投资、私募基金与并购）2021年对全球支付领域投资来说是难以置信的一年，在数字化浪潮的持续加速2018—2021*下，数字化和非接触式支付科技得到广泛应用，“先买后付”等另类支付模式的$120900需求也在不断上升。尽管全球支付领域的风险投资升至年度高位，但并购仍占年777800内最多交易——包括2021年下半年，Nexi斥资92亿美元收购丹麦Nets，PayPal$100斥资27亿美元收购日本Paidy。2021年下半年支付领域的主要亮点包括：700重新关注挑战者银行$806005402021年下半年大型挑战者银行吸引了大部分投资者的注意——多家公司为提升盈490502利能力发起多轮风投融资，包括Chime(11亿美元)、Revolut(8亿美元)和Varo500$60(5.1亿美元)。美国国内市场份额的竞争白热化，即使是欧洲挑战者银行，例如400N26和MonzoBank也因为过于复杂的监管不得不退出美国市场。$40300并购随着“超级应用程序”的崛起水涨船高2021年下半年，并购交易的畅旺之势不减，“超级应用程序”金融科技公司寻求200扩充业务功能——特别是在先买后付支付领域。2021年下半年，PayPal斥资27亿$20美元收购Paidy，高盛宣布斥资22亿美元1收购GreenSky，Square宣布斥资290100亿美元收购澳大利亚AfterPay。2$50.1$110.7$29.1$51.7$002018201920202021*交易价值(10亿美元)交易宗数信息来源：《金融科技动向》（2021年下半年），全球金融科技投资分析，毕马威国际(数据由PitchBook提供)，*截至2021年12月31日止。1https://www.goldmansachs.com/media-relations/press-releases/2021/goldman-sachs-to-acquire-greensky.html2https://www.cnn.com/2021/08/01/tech/square-afterpay-intl-hnk/index.html金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#©2022()——14环球洞察金融科技板块焦点访谈|热点文章|区域分析金融科技之支付科技嵌入式银行服务促进合作与投资推动投资重心向亚洲和非洲转移支付领域的投资依然兴旺，不论是在英美等成投资者在2021年对嵌入式支付的投资意向持续升温，各种市场平实时支付已成为推动亚洲区市场投资的重要动力，特别是在熟市场，还是在非洲、台和从业者与金融机构和金融科技公司合作，发展上游功能，或向韩国和中国。但在东南亚和非洲地区，接触没有银行服务和客户提供分期融资等专项付款方式。例如2021年下半年,摩根大通拉丁美洲和东南亚等新3银行服务不足的社区仍是重中之重；2021年下半年,尼日利收购大众支付平台的多数股东权益，Walgreens和InComm兴市场。全球经济复苏，Payments推出“ScarletTM”：一种新的银行账户和借记卡。4亚支付公司Opay筹得4亿美元，成为非洲筹资最高的初创7“加上疫情催化下数字化企业。转型加快，2021全年企业致力扩张，跨境投资再添动力2021年下半年值得关注的趋势风险投资处于异常高的水平。随着各地区的支付科技公司迅速发展成熟，其中有不少公司已计划—扩充地区，甚至是国际业务。因此掀起了一股跨境投资热潮。印度拉丁美洲的投资也在不断增长，这部分是因为市场正在向实在2021年下半年成为炙手可热的目标市场，荷兰Prosus宣布斥资时支付转型CourtneyTrimble47亿美元收购支付平台BillDesk5，澳大利亚先买后付公司Zip收—在B2B支付数字化和自动化推动下，B2B领域受到越来越多关支付科技全球主管购ZestMoney的少数股东权益。6金融服务业主管注毕马威美国—”越来越多人关注以区块链解决方案处理跨境交易—随着公司推进数字化，扩充并寻求在非金融活动中嵌入支付选项的其它方式，合作伙伴关系变得越来越重要3https://www.jpmorgan.com/news/jpmorgan-to-take-majority-ownership-of-volkswagen-payments-business4https://www.incomm.com/about/newsroom/scarlettm-a-new-bank-account-and-debit-mastercard-r-launches-exclusively-at-walgreens-promotes-a-path-to-financial-health-earns-rewards-on-purchases-at-walgreens-and-beyond5https://www.reuters.com/world/india/prosus-buys-indian-payments-company-billdesk-47-billion-2021-08-31/6https://www.reuters.com/business/finance/australian-buy-now-pay-later-zip-enters-india-with-50-mln-investment-2021-09-217https://www.itnewsafrica.com/2021/08/nigerias-opay-raises-400-million-in-largest-investment-round-by-african-startup/金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#©2022()——##金融科技动向金融科技动向1515环球洞察金融科技板块焦点访谈|热点文章|区域分析金融科技之保险科技保险科技上市公司遇到阻力，盈利能力成为关键全球保险科技投资（风险投资、私募基金与并购）保险科技板块在2021年下半年持续获得大量关注——特别是风投市场，各地区均有保险科技公2018—2021*$30500司每轮吸引的资金超过1亿美元，包括中国MediTrustHealth(3.08亿美元)、印度Acko(2.55亿美元)、中国香港特别行政区Bolttech(2.47亿美元)、美国At-Bay(2.05亿美元)，以及法国450Leocare(1.18亿美元)。尽管美国仍是保险科技投资交易的大户，保险科技生态系统在其它地区439414418$25也开始萌芽发展，因此有助催化该板块的投资。2021年下半年保险科技领域的主要亮点包括：400除美国外，投资主要集中在授权承保代理327350$202021年下半年，全球保险科技投资主要集中在新的保险公司或授权承保代理(MGA)上。作为保300险科技发展最为成熟的地区，美国似乎属于例外情况，受到关注的保险科技公司跨度较为广泛——其中包括专注于B2B解决方案的公司。2021年下半年，美国B2B解决方案公司CCCIntelligent$15250Solutions和DomaHoldings双双开展特殊目的收购公司上市(SPACmerger)。200公开市场阻力重重，投资者关注承保和盈利能力$10150在过去的18个月，美国一些发展较为成熟的保险科技公司纷纷通过首次公开招股或特殊目的收购公司的方式上市。其中有不少这样的公司在公开市场遇到阻力，与其它板块相比表现逊色。这使100得投资者和公司加倍关注承保业务的绩效。而且相关领域还有可能在2022年触发一波合并潮，例$5如Lemonade在2021年第4季宣布收购Metromile。50$27.9$13.1$16.3$14.4$002018201920202021*交易价值(10亿美元)交易宗数信息来源：《金融科技动向》（2021年下半年），全球金融科技投资分析，毕马威国际(数据由PitchBook提供)，*截至2021年12月31日止。金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#©2022()——16环球洞察金融科技板块焦点访谈|热点文章|区域分析金融科技之保险科技估值偏高推动企业着力缔结联盟/伙伴关系2021年下半年值得关注的趋势—2021年，保险公司着力缔结战略联盟和伙伴关系，并开展企业风险来自运营商和非运营商的投资者双双增长保险业致力简化客户购买投资，以更深入了解新兴科技和功能，而不再采取直接收购的策略。—保险的复杂程度，因此整并购活动减少还反映投资者对部分估值偏高，但尚未产生正回报的平台品牌与保险运营商在分销领域有更紧密的合作个保险生态系统都在大力保险科技公司存有戒心。年内进行的并购活动主要是围绕数字分销—投资数字保险。随着越来作为嵌入式金融服务的一部分，嵌入式保险吸引越来越多关注领域，例如AmericanFamily收购BoldPenguin。越多投资资金涌入个人和—中小型企业数字保险市场、对独特的商业保险解决方案投资增加“对商业保险的兴趣持续升温保险代理和分销商的数字交易所，以及提供定制解投资者在2021年对商业保险的兴趣持续增加，特别是对中小型企业决方案、提升客户体验的”的解决方案——例如美国Vouch是一家专门为发展中的科技初创客户直销和营销解决方案，企业提供保险的利基保险公司，Vouch在2021年下半年筹得1.2亿6数字分销有望在2022年及美元。其后持续增长。RamMenon保险财务咨询全球主管毕马威国际”6https://coverager.com/vouch-insurance-raises-90-million/金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#©2022()——##金融科技动向金融科技动向17环球洞察金融科技板块焦点访谈|热点文章|区域分析金融科技之监管科技监管科技在2021年吸引大量投资和破纪录的交易全球监管科技投资（风险投资、私募基金与并购）2018—2021*监管科技在2021年录得100亿美元的骄人全球投资，并创下破纪录交易宗数——$12350仅略逊于2020的最高交易额纪录。2021年上半年的重大交易包括加拿大Verafin312以27亿美元被收购，爱尔兰Fenergo以6亿美元被收购。2021年下半年的投资主300要由后期风投交易所推动，包括Carta筹资5亿美元，Deel筹资4.25亿美元及$10Quantexa筹资1.53亿美元。2021年下半年监管科技领域的主要亮点包括：247250多样化金融科技板块推动监管科技投资$82192092021年除了反洗钱和支付系统继续推动大量投资涌入监管科技领域，投资者开始200把更多目光投注到保护隐私权的监管科技公司——例如Deel和Wrapbook，以$6及加密币公司——例如BullishGlobal和Chainalysis。150尽管亚太区渐见萎缩，加密货币解决方案仍受欢迎$41002021年，专门提供加密货币解决方案的监管科技公司仍保持投资热门领域的地位，尽管不同地区的监管环境正在发生变化。在南北美洲，特别是美国的加密货$250币领域仍吸引着大量投资，亚太区加密货币投资随着中国全面禁止加密货币交易而大幅滑落。印度也提出法案，拟在近期内仿效中国禁止加密货币交易。$8.1$3.8$10.3$9.9$002018201920202021*交易价值(10亿美元)交易宗数信息来源：《金融科技动向》（2021年下半年），全球金融科技投资分析，毕马威国际(数据由PitchBook提供)，*截至2021年12月31日止。金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#©2022()——18环球洞察金融科技板块焦点访谈|热点文章|区域分析金融科技之监管科技监管机构协助推动监管科技投资2021年下半年值得关注的趋势2021年监管科技市场的融—不少地区的监管机构在2021年对监管科技解决方案更为关注。新监管科技解决方案在广泛的细分领域持续吸引投资，包括隐私资呈现上半年和下半年平加坡金融管理局态度尤为积极。2021年下半年,新加坡金管局推出权保护、欺诈防范和 检测 工程第三方检测合同工程防雷检测合同植筋拉拔检测方案传感器技术课后答案检测机构通用要求培训 、加密货币和人力资源管理分秋色的特点——并购交一系列措施，目的是提升新加坡金融服务业的人工智能水平，包—易在2021年上半年驱动大监管科技公司在传统英美枢纽地区以外蓬勃发展括NovA!——协助金融机构评估企业环境风险的技术平台，以及量投资——特别是以27亿—Veritas——目的是协助金融机构利用人工智能和数据分析的人工监管科技对《欧盟举报人保护指令》、《资本要求条例3》，“美元收购Verafin的交易—智能治理程序。2021年下半年，香港金融管理局也推出了反洗钱以及与气候风险相关的压力测试要求的关注程度上升—下半年则成为后期风投合规科技实验室，鼓励发展和应用监管科技。—交易的舞台——特别是美国在2021年12月公布《反腐败战略》，相关投资随之递升Carta筹资5亿美元的交—易。尽管美国仍吸引大量监管机构继续支持监管科技解决方案的发展监管科技投资，欧洲摩拳擦掌，2022年将有可观增长。FabianoGobbo监管科技全球主管”风险咨询服务合伙人毕马威国际金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#©2022()——#金融科技动向19环球洞察金融科技板块焦点访谈|热点文章|区域分析金融科技之网络安全技术网络安全技术投资同比翻一番全球金融科技之网络安全技术投资（风险投资、私募基金与并购）多起破坏事件引起广泛国际关注，包括主要的勒索软件攻击和在非传统信息技术基础2018—2021*设施上使用恶意软件，以致2021年投资者对网络安全技术的兴趣倍增。2020年至$6562021年期间，网络安全技术投资翻了一番，其中2021年上半年以27亿美元收购54Verafin的交易占总额超过一半。2021年下半年相关领域的并购和风投活动同样活54$5跃，包括美国Fireblocks筹资3.1亿美元、瑞士零知识汇总区块链公司Hermez与印度52加密币公司Polygon价值2.5亿美元的合并，以及CelsiusNetwork收购以色列网络安51527$4全技术公司GK8。2021年下半年网络安全技术领域的主要亮点包括：50欺诈检测仍然是当务之急$3482021年，欺诈防范仍是各地区机构的重中之重，从2021年上半年纳斯达克斥资27亿美47元收购加拿大欺诈检测平台Verafin的交易可见一斑。投资者和企业对主动和先发制人$246的安全解决方案尤感兴趣，例如将已知的网络入侵指标与不同类型的欺诈和使用行为分析联系起来，以了解潜在欺诈行为的解决方案。$144$0.5$0.9$2.1$4.8$0422018201920202021*交易价值(10亿美元)交易宗数信息来源：《金融科技动向》（2021年下半年），全球金融科技投资分析，毕马威国际(数据由PitchBook提供)，*截至2021年12月31日止。7https://www.coindesk.com/business/2021/08/13/polygon-merges-with-hermez-network-in-250m-deal/金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#©2022()——20环球洞察金融科技板块焦点访谈|热点文章|区域分析金融科技之网络安全技术对管理检测和响应(MDR)与端点检测和响应(EDR)的兴趣2021年下半年值得关注的趋势网络安全技术的一大主题增加—人工智能、机器学习和自动化的应用备受关注是越来越多人认识到网络安全卫生必须与数字化转随着云计算活动和数字交易显著增加，恶意攻击者对企业的攻击也—乘势而起，过去两年，人们对利用人工智能、自动化和机器人解决规模较大的提供商收购精品网络安全技术公司以扩大业务规模型的步调保持一致，否则方案的管理检测和响应(MDR)与端点检测和响应(EDR)的兴趣日益和广度，因此带动了并购活动企业很可能暴露于难以预料的灾难级机构和声誉风浓厚。未来一年，这种趋势很有可能使投资者聚焦网络安全平台，—“平台化网络安全技术受到越来越多关注以管理企业复杂的安全需求。随着平台提供商收购附加解决方案提险威胁下。展望未来，我升价值，并购活动也会渐趋活跃。—相信将会有越来越多公司企业投资增加，特别是在银行等受监管行业开发和应用先进科技和技—术，帮助它们提升技术水安全的开发运维至关重要持续关注支付领域的欺诈检测和反洗钱技术平，更好地管理网络安全现实中的网络攻击也在快速演变进化，速度与创新技术和 流程 快递问题件怎么处理流程河南自建厂房流程下载关于规范招聘需求审批流程制作流程表下载邮件下载流程设计 不遑的各个方面。多让，对无力从严重攻击复原的机构来说，这是个不容忽视的风险。2021年企业在加快云计算活动和数字化转型的速度，它们越来越明白安全开发运维的重要性。它们还加大在相关领域的投资，包CharlesJacco括网络防卫、违规补救、漏洞测试，确保基本的网络安全和卫生，网络安全服务美洲区主管金融服务首席合伙人使急速的变化不会带来风险。毕马威美国”金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#©2022()——##金融科技金融科技动向动向21环球洞察金融科技板块焦点访谈|热点文章|区域分析金融科技之财富科技财富科技风险投资欣欣向荣，欧美地区尤为兴旺全球财富科技投资（风险投资、私募基金与并购）得益于风险投资上升，财富科技的全球投资和交易宗数在2021年双双创下新高。2018—2021*2021年上半年录得多宗大额风投筹资交易(例如加拿大Wealthsimple——6亿美$1.86670元，美国CleanCapital——3.25亿美元)，以及摩根大通斥资9.89亿美元收购英$1.660国Nutmeg，2021年下半年的交易规模略为收缩，其中包括德国财富科技公司60Moonfare和Liquid分别筹资1.25亿美元和1.04亿美元。另外有若干收购交易$1.4在2021年下半年宣布——其中最值得注意的是安本斥资约20亿美元收购850InteractiveInvestor。2021年下半年财富科技领域的主要亮点包括：$1.244老牌金融机构乘势而起$1.04033去年，有多家财富科技公司迅速发展成熟，证明其业务模式的可行性。一些老牌金融机构，特别是欧美地区的金融机构抢先开展收购，务求自身的财富科技创新$0.830能够弯道超车。摩根大通收购Nutmeg，以及安本宣布收购InteractiveInvestor$0.6很有可能只是这股潮流的开端，预期类似的并购交易在2022年将陆续开展。20$0.4全球财富管理公司应运而生102021年，全球财富管理公司如雨后春笋般应运而生，它们致力扩大版图，特别是$0.2扩充欧洲业务。随着财富管理公司寻求扩大理财业务，特别是在高净值投资领$0.7$0.5$0.6$1.6$0.00域，这股潮流势将延续。2018201920202021*交易价值(10亿美元)交易宗数信息来源：《金融科技动向》（2021年下半年），全球金融科技投资分析，毕马威国际(数据由PitchBook提供)，*截至2021年12月31日止。8https://www.abrdn.com/corporate/media-centre/media-centre-news-article/proposed-acquisition-of-interactive-investor金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#©2022()——22环球洞察金融科技板块焦点访谈|热点文章|区域分析金融科技之财富科技更关注“中间”需求2021年下半年值得关注的趋势一、两年前，曾有预测认—在过去几年，财富管理公司和初创公司分别把焦点放在了财富管理老牌金融机构将资产管理和财富分配纳入现有银行业务牌照所为财雄势大的老牌金融机的两端，为高净值客户提供特殊服务，或为新入场投资者提供智能准许的业务，以推动价值提升构在新兴财富科技公司达到一定的成熟程度后便会投顾和自助选项。而两者之间的中间板块却乏人问津——而这个中—间板块正吸引来自老牌财富管理公司和新财富科技公司的目光。为随着企业奋起直追，较小型的财富科技公司合并壮大，并购活收购这些公司。现在似乎此有助于企业把中间板块服务最大化的解决方案(例如数字化服务动将更趋活跃“是预言成真的时候。财富平台)将吸引越来越多兴趣和投资。—科技公司已证明它们的业越来越多全球金融机构寻求收购地区性财富科技公司，为它们务模式，在它们的估值大的财富科技服务提供附加，并促进全球化幅上升变得难以负担之前，我们看到老牌金融机构在争先恐后地收购它们。BillPackman财富管理咨询服务主管毕马威英国”金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#©2022()——##金融科技动向金融科技动向23环球洞察金融科技板块焦点访谈|热点文章|区域分析金融科技之区块链/加密货币加密币和区块链吸引到300亿美元投资——刷新纪录全球区块链及加密货币投资（风险投资、私募基金与并购）全球区块链和加密货币投资在2021年飙升至300亿美元——刷新了之前在2018年创下的822018–2021*$351,400亿美元纪录，与2020年的55亿美元投资相比，升幅超过5倍。2021年下半年加密币和区块1,332链领域的主要亮点包括：$301,200不同地区的态度截然不同$251,0002021年不同地区对加密币的态度截然不同。中国在2021年上半年禁止加密货币交易后，在9012021年下半年全面禁止比特币挖矿，并禁止银行等机构提供便利加密货币交易的服务。9印度率先采取措施跟随，包括提出法案禁止使用加密货币作为该国国内的支付方案，并禁止$20800与加密货币相关的活动。10尽管亚洲区对加密币的兴趣陡降，但在世界其它地区的受欢迎程度不减反增，包括在美国、加拿大和加勒比地区。$15600648627区块链可应用范围不断扩充$104002021年，投资者开始真正地适应区块链领域——不仅是看到区块链现在的潜在价值，而且还看到区块链将来可激发的各种可能性。区块链可带来的广泛机会引发无限憧憬，包括利$5200用区块链支持跨司法辖区的协作——将与关键任务相关的数据、研究和分析合并到单一账本，供所有人使用。$8.2$5.6$5.5$30.2$002018201920202021*交易价值(10亿美元)交易宗数信息来源：《金融科技动向》（2021年下半年），全球金融科技投资分析，毕马威国际(数据由PitchBook提供)，*截至2021年12月31日止。9https://news.yahoo.com/china-bans-crypto-trading-mining-155020817.html10https://www.reuters.com/markets/currencies/proposed-india-bill-banning-crypto-payments-could-mean-jail-violations-document-2021-12-07/金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#©2022()——24环球洞察金融科技板块焦点访谈|热点文章|区域分析金融科技之区块链/加密货币成熟的加密币公司呼吁加强监管2021年下半年值得关注的趋势不论是从零售接纳，还是—在过去一年，各地区监管机构都面对着更大压力针对加密货币活动稳定币发行机构增加，它们主动公布自身储备，提高透明度，投资角度来看，2021年实施明确的规则和法规，包括美国。一部分压力直接来自加密币公以促进对稳定币的使用都可能是加密币发展史上司和平台，因为它们也意识到模糊的监管规则可能成为其业务发—最重要的年度之一。加密加密币公司与监管机构之间加强合作，为加密币行业引进必要币领域终于获得了市场价展，以至整个加密币行业成熟的主要障碍。的法规“值的加持。不计其数的公—市场不断演变，并受到不同考验，不同的加密货币仍然呈现大司正尝试在加密币和区块幅波动的走势链领域有所突破——虽—然我们不知道这些努力是所有类别的投资者都表现出浓厚的兴趣——不论是个人、机构否会获得成果，但我对未还是企业投资者来的各种可能性充满期待—越来越多人在思考区块链和加密币如何协助实现Web3.0和憧憬。BrianHeaver税务和GMS授权技术总监毕马威美国”NotfordistributionintheUSA.金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#©2022()——##金融科技金融科技动动向向25环球洞察|金融科技板块焦点访谈热点文章|区域分析焦点访谈VishalMarriaQuantexa首席执行官及创始人PaulTaylorThoughtMachine创始人及首席执行官金融科技动向毕马威华振会计师事务所特殊普通合伙中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。#金融科技动向©2022毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)—中国合伙制会计师事务所，是与英国私营担保有限公司—毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。26环球洞察|金融科技板块焦点访谈热点文章|区域分析焦点访谈之Quantexa通过连接数据以帮助银行做出更好的决策：Quantexa融资之旅的经验教训当今金融机构面临的其中一个最具挑战性的问题是如何有效、快速和自信地运用数据以做出更明智的决策，而无需过多的人工干预。例如，大多数银行都有识别潜在金融犯罪的流程——比如客户是不是洗钱者——但这些流程可能非常耗费人力和时间。Quantexa的创始人及首席执行官VishalMarria解释说：“根据与我紧密合作的一家组织表示，他们的传统规则为反洗钱系统可发出数千条警报。他们需要审视每条警报，首先是手动整合警报相关数据，然后花时间调查警报……当中99%是误报。”建立正确的连接从零开始构建金融科技正是这