2013-2014年度泰国投资环境分析

2013-2014年度泰国投资环境分析 (附泰国权威机构数据) 2012年泰國經濟走勢良好，政府出台了首車、首房減稅項目，以及下調個人所得稅和調升最低日薪達300銖等多種刺激消費的政策，推升經濟增長同比達到6.4%，相比之下，2011年GDP增幅僅為0.1%。 2012年外國對泰直接投資概況 泰國外資合作辦公室數據顯示，2012年外國對泰直接投資向泰國投資促進委員會提出促投申請的項目有1,584個，總金額達6,479.74億銖，較2011年的1,059個項目，總金額3,963.48億銖分別提高49.58%和63.49%。 獲泰國政府批准的外國對泰直接投資促投項目共有1,357個，總金額5,489.54億銖，同比分別上升50.11%和97.15%。 長期以來，日本投資者一直是泰國最主要的外國投資者，居外國對泰直接投資的首位。2012年日本同樣以申請872個項目，總投資額3,739.84億銖，獲批准761個項目，總值3,484.30億銖高踞榜首。申請促投榜排名次之者為香港和荷蘭，申請投資額分別為526.78億銖和360.46億銖;獲准促投榜排名二、三位的是新加坡和荷蘭，投資額分別是194.18億銖和179.71億銖。中國對泰直接投資較2011年有較大幅度下滑，2012年申請促投44個項目，總額128.29億銖， 1 項目總數增長22.22%，金額下滑54.98%;獲准促投項目38個，總投資額79.01億銖，項目總數增長5.56%，金額下跌53.50%;申請促投榜和獲准促投榜排名分別從2011年的第二位和第三位雙雙滑落至2012年第九位。 2012年外國對泰直接投資金額最高的十大項目除了排名第一和第三的是能源項目外，其他八個項目涉及橡膠、汽車、電路板、硬盤、物流、鋼鐵、化工和電子行業。金額最高的項目總值1,450億銖，最少的92.29億銖。 2012年外國對泰直接投資淨額 據泰國央行統計，全年外國對泰國直接投資淨額達到2,763.54億銖，比2011年增長16.5%。 2012年日本對泰直接投資淨額為1,107.36億銖，金額遠超排名第二位的美國(276.46億銖)和第三位的英國(224.04億銖)，但受世界經濟的影響，投資淨額較2011年的1,350.82億銖減少了18.0%。美國對泰投資淨額同比增長超過一倍，達到276.46億銖;英國更是大幅上升超過上年近三倍，達到224.04億銖。 分析對泰直接投資淨額最高的前十大國家，發現其中有五個歐盟國家，即英國、荷蘭、法國、丹麥和瑞士，2012年全年來自歐盟的直接投資淨額總計達到629.74億銖，為多年來首見，超過2011年的184.58億銖兩倍多。反映出歐盟正逐步走出公債危機的陰影。而來自東盟國家的直接投資淨額減少過半，中東國家的直接投資淨額降 2 幅也達87.7%。據專家分析，減少的主要原因應為泰國投資者擴大對外投資，以及外國投資者將企業盈利及貸款轉回外國母公司。 外國對泰直接投資淨額就行業而言，大部份投向製造業，約1,576.90億銖，較2011年提高20.2個百分點。其中最多的是電腦、電子、光學儀器類製造業，投資淨額為336.17億銖;次之為化工和汽車，投資淨額分別為212.32億銖、200.15億銖。排名在製造業之後的行業是金融及保險業，投資淨額為320.36億銖;批發、零售及汽車、摩托車維修業居第三位，投資淨額為292.45億銖。數據顯示:能源、建築及礦業等行業的投資淨額較低，甚至出現負值，原因來自該行業泰國投資者對外投資持續增長。 外國投資者看泰國投資環境 2013年上半年向泰國促投委員會提出促投申請的外國直接投資項目共619個，總金額2,785.95億銖。其中外資獨資項目386個，金額1,169.19億銖;合資項目233個，投資額1,616.76億銖。獲泰國政府批准促投的外國直接投資項目則達到674個，投資額2600.04億銖。外資獨資443個項目，金額1327.09億銖;合資項目231個，總額1272.95億銖。 泰國促投委員會與民間企業攜手對泰國外資企業展開抽樣調查，共有五百家企業參與該調查項目。 調查報告顯示獲得泰國政府促投政策優惠的外企佔95.6%。最主要的行業類別包括金屬製品、機械和運輸設備類、電子電器類和化工、 3 紙業、塑料類，分別佔抽樣外企的27%、23%和14.0%。日資、歐資和東盟國家企業各佔51.0%、15.0%和9.0%。其中70.0%的企業收入來自外國市場。 總體而言，過去八年外資投入泰國呈增長趨勢，平均每年增幅為12.95%。預計近兩年走勢仍將繼續保持增長。讓大部份外資企業持樂觀態度的依據包括世界經濟逐步走出美國和歐盟危機的陰影，投資泰國的多家外資企業，其本國經濟出現明顯好轉;中國企業加大了對外投資的力度，逐漸成為泰國主要投資國之一。此外，泰國經濟也從水災打擊中恢復，並將在2015年攜手東盟各國成立東盟經濟共同體。 對於2013年-2014年投資計劃，63.0%的外資企業傾向維持現有投資規模，多為化工、紙業和塑料類企業和農業及農產品類企業，國別以瑞士、美國、香港等國家和地區為主;計劃擴大投資的佔34.0%，比重較高的是金屬製品、機械及交通設備類企業，以及礦產、陶瓷和初級金屬企業，主要是日本、中國、歐盟國家和南韓等國家的企業;預計將縮小投資規模的企業僅佔3.0%。沒有一家企業表示將結束投資運營。此外，約13.6%的外企計劃擴大在外國的投資規模，投資目的國鎖定東盟其他國家，如印度尼西亞、越南、緬甸、馬來西亞，以及中國。 調研結果顯示，影響外資企業這兩年投資計劃的主要因素包括，完備的基礎設施、完善的輔助產業、充裕的原材料、具有吸引力的投資優惠政策和高需求的國內市場。 4 2013年-2014年間，外國投資者對在泰企業的成功運營具有較高的信心，預計總體收入、泰國市場收入、國際市場收入以及企業利潤均將較上年有所提高，而負債和投資則與上年相近。 2013年有助於外國投資者投資泰國和外國的五大因素中，完善的輔助產業和充足的原材料供應最為重要，另外三個因素還包括投資優惠政策、基礎設施和便利的交通運輸。外資企業比較今明兩年，預計2014年各種因素將比今年更有利於投資。在東盟各國中，泰國在適合投資的國家排名中僅次於新加坡，居第二位，此後依次為越南、馬來西亞、菲律賓、印度尼西亞、老撾、緬甸和柬埔寨等國。 外若論東盟以外，泰國排名在日本之後，但與中國相近，且排名在印度之前。 國投資者最為關注的2013年度官方政策聚焦於政府治理反貪污腐敗的措施、海 關系統的改革和公務員效率的提高。 對外國投資者而言，技術勞工和非技術勞工的短缺是最嚴重的問題。政府官員和公務員的貪污腐敗同樣是外資投入泰國的障礙。其他問題還包括海關稅率的制定費時過久，且不夠嚴謹;政府對國內企業的補貼過多等。除此以外，外國投資者普遍認為泰國政府尚未對東盟經濟共同體的成立做好充分準備，並且對泰國政治環境的穩定缺乏信心，雖然此項在短期內還不會對投資者在泰國的投資產生不良影響。同樣令投資者信心不足的方面還包括政府治水措施。對於政府將最低日薪提高到三百銖，外國投資者認為會衝擊依賴非技術勞工的企業，但對整體生產成本影響有限。 5 近期瑞士國際管理學院(IMD)公佈了第25屆年度全球競爭力排行榜，在六十個受評比的國家和地區中，泰國排名第27位。較此前上升3位，在東盟國家中排名第3位。泰國在經濟表現、政府效率、企業效率和基礎設施等方面有明顯改善，推動泰國排名的上升。中國和日本分別居第21和24位。 無論是外國對泰直接投資的數據統計還是泰國促投委員會的調查研究，均反映出泰國在吸引外資投入方面具有較大優勢，未來仍有極大發展潛力。如何充分調動這種潛力，合理發揮這種潛力，在世界經濟走勢仍不甚明朗的勢態下，進一步提高泰國企業的競爭力，結合東盟經濟共同體的區域優勢，使泰國經濟獲得最大發展，仍然是擺在泰國政府和企業界面前的一道大課題。若是舉措不當，再大的潛力也無濟於事。 6 2013年上半年泰投促委員會批准促投項目 註: 1、外國投資項目裏外國資金所佔比例最少為10%。 2、合資項目即泰國本地與外國夥伴合作合資項目，其中外國資金所佔比例最少為10%。 3、其他投資項目指泰國本地與外國夥伴合作合資項目，其中外國資金所佔比例低於10%。 資料來源:泰國促進投資委員會國際事務部，2013年7月18日。 所佔比例 7