中报收官挖金矿 机构增仓股大有前途

中报收官挖金矿 机构增仓股大有前途 公募、私募以及券商等作为市场的主流机构，其在刚刚披露完的上市公司中报中究竟青睐哪些公司，买了哪些公司的股票，是市场关注的焦点。在这些公司基本面没有发生大改变的情况下，调研实力雄厚的机构新进且被套，有可能是“金套”。 随着2244家上市公司中期业绩披露的完毕，不仅业绩增减情况一目了然，机构在二级市场的买卖情况也浮出水面。统计数据显示，沪深两市上市公司上半年营业收入同比增长27.13%;净利润同比增长23.75%。这其中，创业板257家公司实现净利润90.28亿元，同比增长23.4%;中小板607家公司实现净利润478.42亿元，同比增长18.06%;1284家主板公司合计实现净利润8636.2亿元，同比增幅为24.18%。在中报业绩披露的同时，市场主流机构特别是明星公募基金、私募基金和券商都在二季度买了哪些股票，成为市场关注的焦点。《金融投资报》记者为此精心梳理了公私募基金以及券商二季度重点增仓股及独家重仓股，给予投资者提供参考。 东方财富通手机炒股软件 某些股割肉出逃肯定会后悔 突发暴涨很可能不期而至 股民福音:套牢股票有救了! 公募基金:看重大消费豪饮“白酒” 在弱市的背景下，公募基金一直都喜欢喝“酒”，不仅仅是防御，更是进攻。统计显示，公募基金二季度新进139只个股，主要分布于资源类通胀受益股及消费类股。而持续增仓的品种主要在白酒、零售以及其他方面的消费股。究其公募青睐消费股的原因，一方面由于上半年消费股一直处于调整状态，另一方面消费股的中期业绩增长较好，就在估值上形成优势，进而被公募看中。 白酒股普遍获得加仓 在二级市场上，以五粮液(000858)、贵州茅台(600519)为代表的一线白酒近期一直处于上升通道中。其中，五粮液近期涨幅已经超过20%。而二线白酒老白干酒(600559)、泸州老窖(000568)、山西汾酒(600809)近期也是强劲。 白酒股涨势强劲的背后实际上是公募基金的增仓。数据显示，公募基金增仓幅度最大的是老白干酒和泸州老窖，分别增加了19.08个百分点和17.0个百分点。而公募基金对金种子酒(600199)、沱牌舍得(600702)、五粮液也分别增仓了9.77个百分点、8.81个百分点和8.61个百分点。值得注意的是，没有一家白酒股出现基金持股比例下降的情况。 实际上，公募基金大幅加仓的主因就是看好白酒股的中期业绩。国泰君安证券行业分析师胡春霞认为，上市白酒的中期业绩快速增长印证了行业仍在高景气的判断，在预收款持续上升的情况下收入依然保持如此快速增长超出市场预期，在批零价持续上升、高档酒供不应求、中档酒快速增长的情况下，公募加仓白酒股也是情理之中的事情。 另据数据统计，在大消费板块的细分服装行业中，富安娜(002327)、九牧王(601566)、大杨创世(600233)、际华集团(601718)和步森股份(002569)等普遍在中期被机构加仓。而同属大消费的零售板块中，首商股份(600723)、物产中大(600704)、浙江东方(600120)、友谊股份(600827)、民生投资(000416)以及新股文峰股份(601010)加仓明显。 总体上，如果抛开行业来看，中期公募基金在8只中小市值个股中有超过10%的大幅买入。分别是浙富股份(002266)、辉煌科技(002296)、亚厦股份(002375)、万邦达(300055)、汇川技术(300124)、顺网科技(300113)、国腾电子(300101)、达刚路机(300103)等。 明星经理增仓股不拘一格 尽管公募基金普遍喜欢以白酒为代表的消费股，不过作为公募界“风向标”的一哥王亚伟却新配置和增持了不少创业板、中小板个股。其掌控的华夏大盘、华夏策略中报显示，王亚伟上半年以来增持和新建仓的创业板、中小板个股就有天威视讯(002238)、东方锆业(002167)、天晟新材(300169)、沃森生物(300142)、庞大集团(601258)、电科院(300215)、北京君正(300223)、聚龙股份(300202)、美尔雅(600107)等20余只。 不过，就目前王亚伟二季度新介入的个股情况来看。庞大集团、美尔雅、中航电子在近日均出现不同程度的下跌。而对于王亚伟新加仓的创业板和中小板个股，其中电科院中期业绩大幅增长，主营收入和净利润分别增长84%和72%。此外，北京君正主营便携消费电子CPU芯片、聚龙股份主营清分机和捆钞机。从行业来看，均为细分行业中的公司。因此，分析人士认为，上述两只个股意味着王亚伟对新兴产业的看好。 以北京君正为例，当时该股的发行市盈率高达42.86倍，发行价为43.8元，但王亚伟依然率领“华夏系”基金大举进军。而北京君正的开盘价为39.99元，目前该股在47元附近，因此王亚伟在该 股上有一定的收获。不过，由于王亚伟还在限售期内，因此后市王亚伟或率领华夏基金将该股股价拉高。 此外据统计，王亚伟二季度进入上述个股的持仓成本或分别在天威视讯23.5元、东方锆业35.26元、天晟新材33.5元、沃森生物51.4元、庞大集团31.8元、电科院76元、北京君正43.8元、聚龙股份24元、美尔雅12元等。其中，沃森生物近期大幅下跌，尽管公司在中期推出了10转增5股的送股，但王亚伟还在有可能在该股亏损。 私募基金:追逐成长与新兴最爱小盘股 相比公募基金的喝“酒”吃“药”，一向喜欢剑走偏锋，有独立思维的阳光私募则喜欢成长性小盘股。这些个股分布在新材料、水利、细分领域的装备制造业等。数据显示，被阳光私募继续看好追加仓位的有102家。 密集扎堆次新小盘股 据统计，被阳光私募增持个股前十名分别为广安爱众(600979)、豫金刚石(300064)、长盈精密(300115)、ST迈亚(000971)、恒泰艾普(300157)、巨力索具(002342)、特尔佳(002213)、三峡水利(600116)、安徽水利(600502)和康得新(002450)。其中中小板4家，创业板3家，主板3家。 而被阳光私募抱团杀入前十名个股分别为爱施德(002416)、福安药业(300194)、光电股份(600184)、威远生化(600803)、民丰特纸(600235)、恒泰艾普(300157)、豫金刚石(300064)、天保基建(000965)、万家乐(000533)和西南药业(600666). 在上述个股中，川股广安爱众上半年涨势不俗。值得注意的是，之前广安爱众在大宗交易上出现溢价交易，且9月2日广安爱众停牌进行定向增发事宜，由此来看私募是冲着公司的增发去的。之前，海通证券曾表示，广安爱众新并表的红岩石公司(占股51%)有望成为公司2011年的新增盈利点。 此外，在加大水利建设的大背景下，三峡水利、安徽水利分别被私募增仓，也可以看出私募在新增仓时也考虑了 政策 公共政策概论形成性考核册答案公共政策概论形成性考核册答案2018本科2018公共政策概论形成性考核册答案公共政策概论作业1答案公共政策概论形成考核册答案 对行业的扶持态度。不过，从增仓的时间点上看，二季度三峡水利和安徽水利的股价均在高位，以均价计算私募持有三峡水利的平均成本或接近30元，但目前三峡水利股价下跌到13元左右，因此私募不是在二季度后减持该股，就是被大幅套牢。相仿，安徽水利的股价虽然在7月份创出新高，但是目前也下跌到14元附近，因此私募在这两只票上或有损失较大。 对于私募重点小盘股的情况，今年上半年业绩排名前列的上海同亿富利投资总监陈铭之前在接受记者采访时表示，私募一直比较看好中小盘类个股，因为它代表了成长性。而同亿富利投资一直看好新兴产业和外生性增长的企业。在新兴产业方面，比较看好新材料、环保(污水处理)和新能源等。而在具体的选股指标上，则是:公司的每年的复合增长是否能达到50%以上，达到70%以上就更好，但最起码要20%以上。 此外，新价值基金经理邱伟也看好市场中的成长股。具体来看，一类是资源类，具有战略性的小金属品种，另一类是拥有垄断性技术的装备制造业。而对于大盘股而言，邱伟则表示，一般不会配置。 明星私募独家股以“新”为主 由赵军领衔的明星私募基金“淡水泉”在阳光私募一向低调，不过随着中报的披露，其的独家股也随之被挖掘。据统计，智飞生物(300122)、山东药玻(600529)、海大集团(002311)的前十大流通股出现淡水泉的身影。值得一提的是，智飞生物的中期业绩并不理想，净利润同比减少25%。以二季度时间段计算，“淡水泉”的成本价或在31.3元左右，目前智飞生物股价在30.85元，因此后市淡水泉有自救的要求。此外，山东药业二季度跌幅也较大，仅只有海大集团表现较好，并在近期创出股价新高。 曾经在华夏基金担任基金经理、后转为私募的孙建冬带领鸿道投资在二季度共现身13家上市公司十大流通股东，其中9家为创业板公司，包括长盈精密(300115)、豫金刚石(300064)、新国都(300130)、易华录(300212)等。易华录显然是其中的代表股，股价不仅在近期创出新高，而且公募基金的一哥王亚伟也在二季度新增仓该股。因此，主营智能交通管理系统的易华录颇受关注。 而素有敢死队掌门人之称泽熙投资徐翔新增仓的个股是:河北宣工(000923)、苏州高新(600376)、巨力索具(002342)、好当家(600467)、三爱富(600636)、中国医药(600056)。在这6只个股中，三爱富二季度涨势惊人，达到39.58%。而目前三爱富进入高位盘整阶段，因此业内人士认为，泽熙或将慢慢获利了结该股。相反，河北宣工二季度呈现跌势，且股价没有上涨，因此泽熙还没有在该股上获利，投资者可关注。 除此之外，新价值除了新增仓光电股份(600184)、中国医药(600056)等，还持有爱施德、万家乐(000533)、威远生化(600803)、天保基建(000965)等。在新价值加仓的个股中，光电股份既具有太阳能概念，也具有航天军工概念。而军工股一直是私募看好的方向。不过，从业绩上看，光电股份中期业绩十分一般，主营收入和净利润同比下降6%和12%。之前，方正证券曾发布研报表示，净利润出现下滑，原因在于所得税率的调整。由于光电股份的光学玻璃将持续增长;防务业务也主要为军方供货，因此全年收入将趋于稳定。 券商自营:操作略显谨慎偏爱传统行业 鉴于上半年市场行情低迷，相比交易活跃的公私募，券商自营盘操作更为谨慎。据相关数据显示，二季度，券商新进163只重仓股，合计市值为82.34亿元，两项数值都较一季度大幅下降，2011年一季度，61家券商共新进了271只重仓股，合计市值172.12亿元。同时，剔除了前一季度持有的重仓股196只，合计市值为124.16亿元，剔除的比新进的多了三成多。因此，成功进入券商法眼及幸存下来的重仓股则成为市场关注的焦点。 传统行业股进可攻退可守 据相关信息显示，券商仍旧偏爱传统的机械设备类，石油、电力、金属等资源类个股亦占比不少。二季度券商新进买入最多的个股为东方铁塔(002545)，获得了国都证券、太平洋证券、平安证券、中信证券这四家券商的青睐。滕邦国际(300178)也同时被4家券商看中，分别为德邦证券、国都证券、华泰证券、中信证券。而徐家汇(002561)则被中邮证券、西南证券、国度证券这三家券商买入。皖能电力(000543)亦被太平洋证券、信达证券和中信证券买入。 被两家券商新进重仓的股票有通程控股(000419)、佛塑科技(000973)、中捷股份(002021)、华帝股份(002035)、众和股份(002070)、亚太科技(002540)、南方轴承(002553)、顺荣股份(002555)、辉隆股份(002556)、上海绿新(002565)、国电清新(002573)、天立环保(300156)、汉得信息(300170)、元力股份(300174)、洪特精密(300176)、神农大丰(300189)、生益科技(600183)、金枫酒业(600616)、电科院(300215)、西藏城投(600773)、金陵饭店(601007)、江南水务(601199)、广电电气(601616)等22只。 然而，即使身为专业机构投资者，但券商上半年投资成绩却不敢令人恭维，多数券商的重仓股二季度表现不尽人意。只有电科院可谓是其中唯一的一抹亮色。电科院在今年5月以每股高达76元的价格发行上市。上市后过了没多久，电科院就完全摆脱了大盘的阴霾，一枝独秀地大幅攀升，并不断刷新上市后的新高。即使在8月5日A股惊现暴跌之时，电科院仍飙升至118.75元的高位。从增持时点看，二季度电科院股价处于发行价区间，以均价计算券商持有电科院的平均成本在77元左右，进入7月后，电科院股价即开启了上涨之旅，两个月涨幅高达31.8%，东吴证券和华泰证券皆从中获益不菲。 另外，江南水务和广电电气在二季度也成为券商重仓股的其中一员。江南水务被安信证券和财富证券买入，合计持股市值为1509.62万元。广电电气则被太平洋证券和国都证券新进买入，持股市值分别为2951.5876万元和2054.81万元。 多家券商一起买的股有机会 虽然券商上半年投资业绩不尽人意，但分析人士认为，鉴于券商拥有更多的信息优势及实地调研能力，其增持的个股必有其值得关注的亮点所在，尤其是受到多家券商青睐的个股。 比如，被四家券商“相中”的东方铁塔(002545)在上半年频中大单，继5月18日中标国家电网第一分标“铁塔”后，公司于8月2日再度公告称，公司签署东方电气印度科瑞希纳电厂2X660MW项目中标 合同 劳动合同范本免费下载装修合同范本免费下载租赁合同免费下载房屋买卖合同下载劳务合同范本下载 ，中标价合计人民币约1.3亿元。长江证券分析师刘元瑞认为在行业需求前景广阔且公司技术实力明显的情况下，后期募投项目的产能释放将有效缓解公司产能不足的限制，高增长能力值得期待。而同样被4家券商看中的滕邦国际(300178)则属于大众旅游+移动互联=在线商旅行业，未来发展空间广阔，且目前正处于高速发展期。 还有徐家汇(002561)上半年实现营业收入10.79亿元，同比增长11.47%;归属于上市公司股东的净利润1.15亿元，同比增长22.93%。由于公司是上海徐家汇核心商圈的商业龙头，拥有较强的区域垄断优势。光大证券分析师唐佳睿认为公司拥有四家百货门店和五家汇金超市，经营较为稳健，且受益于百货店黄金珠宝销售占比的上升，维持对公司全年综合毛利率28.34%的预测。