中国汽车行业分析报告（2012年第1季度）

中国经济信息网 www.cei.gov.cn 中国汽车行业分析报告 （2012 年 1 季度） 出版日期：2012 年 5 月 WWW.CEI.GOV.CN 1 季度产销双降，车市消费结构调整加速 2012 年 1 季度，受宏观经济增长乏力、油价快速上涨及上年同期基数较高等 因素影响，汽车市场延续了上年的低迷态势，并出现较大幅度的负增长。1～3 月， 汽车产销量分别为 478.42 万辆和 479.27 万辆，同比下降 1.83%和 3.4%。 从具体车型来看，乘用车刚性需求明显，保持了相对较快的增速。其中，SUV 和 MPV 作为新兴车型，在中国二次购车需求崛起、国人消费心理（偏爱大而宽敞 的车型）等因素的共同驱动下，销量快速增长，2012 年 1 季度，在乘用车子行业 中，仅 SUV 和 MPV 销量实现正增长，分别同比增长 18.05%和 1.62%，而轿车销 量同比下降了 2.17%。 与乘用车相比，商用车市场受政策因素和宏观经济形势影响，表现较为低迷。 2012 年 1 季度，商用车累计销量同比下降 10.6%。在商用车各主要品种中，客车 是唯一实现正增长的车型，1～3 月累计销量同比增长了 0.98%。货车市场需求则 下降较为明显，1～3 月份，货车销量同比下降 6.75%，成为拉动商用车销量下降 的主要因素。 尽管国内汽车市场低迷，但我国汽车出口却保持较快增长，2012 年 1 季度， 共出口汽车 17.97 万辆，同比增长 9.68%。随着新兴经济体需求强劲，我国对巴西、 阿根廷、智利等市场出口高增长，且越南、东盟等新兴经济体出口增速较快。 展望 2012 年，汽车产业政策不会出台全局性、大力度的刺激与限制政策，随 着鼓励政策退出对市场影响的逐渐弱化，市场有望呈现 8%～10%的恢复性增长。 以 2012 年 2 月 24 日《公务用车选用车型目录》的推出为契机，自主品牌汽车企 业的市场竞争环境将发生实质性的好转，未来三年，合资品牌的市场表现仍将将 优于自主品牌，在政府的大力支持下，三年以后自主品牌汽车企业有望迎来发展 的黄金时代。 版权：中经网数据有限公司 TEL：（010）6855 8555 FAX：（010）6855 8555 I 中国经济信息网 www.cei.gov.cn 中国行业分析报告――汽车行业 目 录 Ⅰ 当季概览.........................................................1 Ⅱ 供求分析.........................................................2 一、汽车市场运行情况 .............................................. 2 （一）汽车市场在 2011 年低速增长的基础上呈现负增长态势 ............. 2 （二）乘用车：各类车型表现不一，但增速普遍明显下降................ 2 （三）商用车：市场需求下滑明显，客车表现一枝独秀.................. 5 二、汽车行业进出口情况 ............................................ 7 （一）进口汽车市场呈现持续增长态势，但是增长速度有所回落.......... 7 （二）汽车出口保持较快增长，国际贸易保护主义愈演愈烈.............. 8 三、汽车行业投资情况 ............................................. 10 四、汽车行业经营情况 ............................................. 11 （一）受传统假日促销与用车费用上升影响，汽车价格持续小幅下降..... 11 （二）原材料成本有所缓解，但汽车厂商经营费用持续上涨............. 11 （三）行业收入和利润增速明显放缓，企业面临较大财务压力........... 12 Ⅲ 政策解读........................................................13 一、《专用校车生产企业及产品准入管理规则》（征求意见稿） ........... 13 二、《节能与新能源汽车产业发展规划（2012-2020年）》 ................ 13 三、《校车 安全管理 企业安全管理考核细则加油站安全管理机构环境和安全管理程序安全管理考核细则外来器械及植入物管理 条例 事业单位人事管理条例.pdf信访条例下载信访条例下载问刑条例下载新准则、条例下载 》 .......................................... 14 四、《电动汽车科技发展“十二五”专项规划（摘要）》 ................. 14 六、《2012年度党政机关公务用车选用车型目录》（征集意见稿） ......... 15 Ⅳ 热点研究........................................................16 一、我国在美对华汽车配件首起双反调查中获胜 ....................... 16 二、2012（第十二届）北京国际汽车展览会圆满结束 ................... 16 三、工信部拟启动全国甲醇汽车试点 ................................. 17 四、奇瑞与捷豹路虎就在中国建立合资公司达成协议 ................... 17 版权：中经网数据有限公司 TEL：（010）6855 8555 FAX：（010）6855 8555 II 中国经济信息网 www.cei.gov.cn 中国行业分析报告――汽车行业 五、北京建成国内最大车用充换电站 ................................. 18 Ⅴ 上市公司........................................................18 一、上海汽车集团股份有限公司（600104.SH） ........................ 19 （一）公司简介................................................... 19 （二）经营情况................................................... 19 （三）公司重大事项............................................... 20 （四）公司战略与竞争分析......................................... 21 二、北汽福田汽车股份有限公司（600166.SH） ........................ 21 （一）公司简介................................................... 21 （二）经营情况................................................... 21 （三）公司重大事项............................................... 22 （四）公司战略与竞争分析......................................... 23 三、比亚迪股份有限公司（002594.SZ） .............................. 23 （一）公司简介................................................... 23 （二）经营情况................................................... 24 （三）公司重大事项............................................... 24 （四）公司战略与竞争分析......................................... 25 四、长城汽车股份有限公司（601633.SH） ............................ 26 （一）公司简介................................................... 26 （二）经营情况................................................... 26 （三）公司重大事项............................................... 27 （四）公司战略与竞争分析......................................... 27 五、长安汽车股份有限公司（000625.SZ） ............................ 28 （一）公司简介................................................... 28 （二）经营情况................................................... 28 （三）公司重大事项............................................... 29 （四）公司战略与竞争分析......................................... 30 六、江淮汽车股份有限公司（600418.SH） ............................ 30 版权：中经网数据有限公司 TEL：（010）6855 8555 FAX：（010）6855 8555 III 中国经济信息网 www.cei.gov.cn 中国行业分析报告――汽车行业 （一）公司简介................................................... 30 （二）经营情况................................................... 30 （三）公司重大事项............................................... 31 （四）公司战略与竞争分析......................................... 31 七、一汽轿车股份有限公司（000800.SZ） ............................ 32 （一）公司简介................................................... 32 （二）经营情况................................................... 32 （三）公司重大事项............................................... 33 （四）公司战略与竞争分析......................................... 33 八、中国重汽集团济南卡车股份有限公司（000951.SZ） ................ 34 （一）公司简介................................................... 34 （二）经营情况................................................... 34 （三）公司重大事项............................................... 35 （四）公司战略与竞争分析......................................... 35 九、东风汽车股份有限公司（600006.SH） ............................ 36 （一）公司简介................................................... 36 （二）经营情况................................................... 36 （三）公司重大事项............................................... 37 （四）公司战略与竞争分析......................................... 37 十、江铃汽车股份有限公司（000550.SZ） ............................ 37 （一）公司简介................................................... 37 （二）经营情况................................................... 38 （三）公司重大事项............................................... 39 （四）公司战略与竞争分析......................................... 39 Ⅵ 关键指标........................................................40 版权：中经网数据有限公司 TEL：（010）6855 8555 FAX：（010）6855 8555 IV 中国经济信息网 www.cei.gov.cn 中国行业分析报告――汽车行业 图表目录 图表 1 2008年1月～2012年3月我国各月份汽车销售量 ....................................... 2 图表 2 2008年1月～2012年3月我国乘用车月度销量及同比增速 ....................... 3 图表 3 2011年1月～2012年3月我国乘用车主要车型分月度销量增速 ............... 3 图表 4 2012年1～3月我国前十位SUV品牌销量排名 ........................................... 4 图表 5 2011年1月～2012年3月我国各月度分国别乘用车销售份额 ................... 5 图表 6 2008～2012年3月我国商用车月度销量及同比增速 ................................. 5 图表 7 2005～2012年3月我国客车累计销售量及同比增速 ................................. 6 图表 8 2005～2012年3月我国货车累计销售量及同比增速 ................................. 7 图表 9 2005～2012年3月我国汽车（含底盘）进口量及同比增速 ..................... 7 图表 10 2007年1季度～2012年1季度我国主要车型各季度进口量走势 ............... 8 图表 11 2005～2012年3月我国汽车（含底盘）出口量及同比增速 ..................... 9 图表 12 2011年1季度～2012年1季度我国汽车出口量及主要出口国家份额 ....... 9 图表 13 2006～2012年2月我国汽车行业固定资产投资额及同比增速 ............... 10 图表 14 2012年1～2月汽车行业固定资产投资额及同比增速 ............................. 10 图表 15 2009～2012年3月我国汽车行业主要成本端情况 ................................... 12 图表 16 2009年1季度～2012年1季度汽车行业销售收入和利润及同比增速 ..... 12 图表 17 2012年1季度中国汽车制造业上市公司营业收入排名 ........................... 18 图表 18 2012年1季度上海汽车集团股份有限公司经营效益 ............................... 20 图表 19 上海汽车集团股份有限公司全球首发InteCare行翼通.......................... 20 图表 20 上海汽车集团股份有限公司SWOT分析 ................................................. 21 图表 21 2012年1季度北汽福田汽车股份有限公司经营效益 ............................... 22 图表 22 福田汽车肯尼亚公司成立 ......................................................................... 22 图表 23 福田与戴姆勒正式成立合资公司 ............................................................. 22 图表 24 北汽福田汽车股份有限公司SWOT分析 ................................................. 23 图表 25 2012年1季度比亚迪股份有限公司经营效益 ........................................... 24 图表 26 比亚迪发布超长质保，重品质新起航 ..................................................... 24 图表 27 比亚迪受困低端品牌形象，与奔驰合资谋突围 ..................................... 25 图表 28 比亚迪股份有限公司SWOT分析 ............................................................. 25 图表 29 2012年1季度长城汽车股份有限公司经营效益 ....................................... 27 图表 30 长城开启电动车战略，CODA欲借机开拓中国市场 ............................. 27 图表 31 长城汽车股份有限公司SWOT分析 ......................................................... 27 版权：中经网数据有限公司 TEL：（010）6855 8555 FAX：（010）6855 8555 V 中国经济信息网 www.cei.gov.cn 中国行业分析报告――汽车行业 图表 32 2012年1季度长安汽车股份有限公司经营效益 ....................................... 28 图表 33 长安汽车首批纯电动车投入运行 ............................................................. 29 图表 34 长安汽车试水高端自主品牌轿车 ............................................................. 29 图表 35 长安汽车股份有限公司SWOT分析 ......................................................... 30 图表 36 2012年1季度江淮汽车股份有限公司经营效益 ....................................... 31 图表 37 江淮汽车与跨国厂商联手布局巴西轻卡市场 ......................................... 31 图表 38 公司江淮汽车股份有限公司SWOT分析 ................................................. 31 图表 39 2012年1季度一汽轿车股份有限公司经营效益 ....................................... 32 图表 40 红旗新车冲刺省部级座驾，最快下半年量产 ......................................... 33 图表 41 一汽轿车股份有限公司SWOT分析 ......................................................... 33 图表 42 2012年1季度中国重汽集团济南卡车股份有限公司经营效益 ............... 34 图表 43 中国石油－中国重汽签署车辆装备深度合作协议 ................................. 35 图表 44 中国重汽集团济南卡车股份有限公司SWOT分析 ................................. 35 图表 45 2012年1季度东风汽车股份有限公司经营效益 ....................................... 36 图表 46 东风商用车将结束与日产9年合作，携手沃尔沃 ................................... 37 图表 47 东风汽车股份有限公司SWOT分析 ......................................................... 37 图表 48 2012年1季度江铃汽车股份有限公司经营效益 ....................................... 38 图表 49 江铃股份实现江西企业出口免验“零突破” ......................................... 39 图表 50 江铃汽车股份有限公司SWOT分析 ......................................................... 39 图表 51 2012年1季度汽车行业关键指标 ............................................................... 40 本报告图表如未标明资料来源，均来源于“中经网统计数据库” 版权：中经网数据有限公司 TEL：（010）6855 8555 FAX：（010）6855 8555 VI 中国经济信息网 www.cei.gov.cn 中国行业分析报告――汽车行业 Ⅰ 当季概览 2012 年 1 季度，受宏观经济增长乏力、油价快速上涨及上年同期基数较高等 因素影响，汽车市场延续了上年的低迷态势，并出现较大幅度的负增长。1～3 月， 汽车产销量分别为 478.42 万辆和 479.27 万辆，同比下降 1.83%和 3.4%。 从具体车型来看，乘用车刚性需求明显，保持了相对较快的增速。其中，SUV 和 MPV 作为新兴车型，在中国二次购车需求崛起、国人消费心理（偏爱大而宽敞 的车型）等因素的共同驱动下，销量快速增长，2012 年 1 季度，在乘用车子行业 中，仅 SUV 和 MPV 销量实现正增长，分别同比增长 18.05%和 1.62%，而轿车销 量同比下降了 2.17%。 与乘用车相比，商用车市场受政策因素和宏观经济形势影响，表现较为低迷。 2012 年 1 季度，商用车累计销量同比下降 10.6%。在商用车各主要品种中，客车 是唯一实现正增长的车型，1～3 月累计销量同比增长了 0.98%。货车市场需求则 下降较为明显，1～3 月份，货车销量同比下降 6.75%，成为拉动商用车销量下降 的主要因素。 尽管国内汽车市场低迷，但我国汽车出口却保持较快增长，2012 年 1 季度， 共出口汽车 17.97 万辆，同比增长 9.68%。随着新兴经济体需求强劲，我国对巴西、 阿根廷、智利等市场出口高增长，且越南、东盟等新兴经济体出口增速较快。 展望 2012 年，汽车产业政策不会出台全局性、大力度的刺激与限制政策，随 着鼓励政策退出对市场影响的逐渐弱化，市场有望呈现 8%～10%的恢复性增长。 以 2012 年 2 月 24 日《公务用车选用车型目录》的推出为契机，自主品牌汽车企 业的市场竞争环境将发生实质性的好转，未来三年，合资品牌的市场表现仍将将 优于自主品牌，在政府的大力支持下，三年以后自主品牌汽车企业有望迎来发展 的黄金时代。 版权：中经网数据有限公司 TEL：（010）6855 8555 FAX：（010）6855 8555 1 中国经济信息网 www.cei.gov.cn 中国行业分析报告――汽车行业 Ⅱ 供求分析 一、汽车市场运行情况 （一）汽车市场在 2011 年低速增长的基础上呈现负增长态势 2012 年，汽车市场延续了 2011 年以来的低迷态势。1 季度，汽车产销量分别 为 478.42 万辆和 479.27 万辆，同比下降 1.83%和 3.4%，出现较大幅度的负增长。 产销增速下滑主要是由于宏观经济增长乏力、油价快速上涨及上年同期基数较高 所致。分月份来看，2012 年 1 月 15%的负增长与 2 月的 29%高增长主要是受春节 因素的影响，3 月份的增长是春节后市场回归常态的增量。3 月的增长虽然有充分 回暖的趋势，但增长率仍然偏低。 图表 1 2008 年 1 月～2012 年 3 月我国各月份汽车销售量 0 20 40 60 80 100 120 140 160 180 200 1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月 万 辆 2007年 2008年 2009年 2010年 2011年 2012年 数据来源：中国汽车工业协会，中经网整理 （二）乘用车：各类车型表现不一，但增速普遍明显下降 2012 年 1 季度，春节假期从多方面影响厂商、经销商、消费者行为，使汽车 月度销量产生较大波动。由于 2012 年春节在 1 月份，仅有 17 个工作日，使得 2012 年 1 月乘用车销量同比下滑 23.8%；而 2 月份工作日达 21 天，比上年同期多 5 个 工作日，2 月销量同比增长 26.5%；3 月份，乘用车市场的走势主要体现了春节后 补充库存的特征，销量小幅增长 4.54%。1 季度，乘用车累计产销量分别为 377.12 万辆和 377.37 万辆，分别同比增长 1.10%和同比下降 1.25%。 版权：中经网数据有限公司 TEL：（010）6855 8555 FAX：（010）6855 8555 2 中国经济信息网 www.cei.gov.cn 中国行业分析报告――汽车行业 图表 2 2008 年 1 月～2012 年 3 月我国乘用车月度销量及同比增速 0 20 40 60 80 100 120 140 160 180  0 8- 01  0 8- 04  0 8- 07  0 8- 10  0 9- 01  0 9- 04  0 9- 07  0 9- 10  1 0- 01  1 0- 04  1 0- 07  1 0- 10  1 1- 01  1 1- 04  1 1- 07  1 1- 10  1 2- 01 万 辆 -40% -20% 0% 20% 40% 60% 80% 100% 120% 140%乘用车销量 同比增长 数据来源：中国汽车工业协会，中经网整理 1．轿车销量增速小幅下滑，SUV 销量增速继续领跑乘用车市场 由于汽车消费需求日益多样化，SUV 和 MPV 销量增速明显快于轿车。SUV 作为新兴车型，在中国市场二次购车需求崛起、车市重心西移、西部复杂的地理 属性、国人消费心理（偏爱大而宽敞的车型）等因素的共同驱动下，实现销量的 快速增长。2012 年以来，这一趋势更加明显。1～3 月，在乘用车子行业中，仅 SUV 和 MPV 销量实现正增长，分别同比增长 18.05%和 1.62%，而轿车销量同比下降了 2.17%。 图表 3 2011 年 1 月～2012 年 3 月我国乘用车主要车型分月度销量增速 -30% -20% -10% 0% 10% 20% 30% 40% 50% 60% 70% 11 -0 1 11 -0 2 11 -0 3 11 -0 4 11 -0 5 11 -0 6 11 -0 7 11 -0 8 11 -0 9 11 -1 0 11 -1 1 11 -1 2 12 -0 1 12 -0 2 12 -0 3 轿车 SUV MPV SUV销量增速遥遥领先 数据来源：中国汽车工业协会，中经网整理 从排名来看，1 季度销量排名前十位的 SUV 品牌依次为：上海大众途观、长 城哈弗、东风本田 CRV、东风日产逍客、一汽丰田 RAV4、奇瑞瑞虎、比亚迪 S6、 版权：中经网数据有限公司 TEL：（010）6855 8555 FAX：（010）6855 8555 3 中国经济信息网 www.cei.gov.cn 中国行业分析报告――汽车行业 一汽－大众奥迪 Q5、北京现代 ix35 和广汽汉兰达。与上年同期相比，本田 CRV、 ix35 和汉兰达销量呈下降态势，其它品牌增长依然明显。值得注意的是，2012 年 1 季度，SUV 市场集中度走高，前 10 位品牌车型累计销量达到 30.95 万辆，占 SUV 销售总量的 70%以上。随着部分车企产能的逐步释放，SUV 车型加价销售的情况 已明显缓解，某些合资企业车型一车难求的状态基本不复存在。 图表 4 2012 年 1～3 月我国前十位 SUV 品牌销量排名 4.94 4.68 3.67 3.41 2.9 2.69 2.6 2.12 2 1.94 0 1 2 3 4 5 6 途 观 哈 弗 本 田 CR V 逍 客 RA V4 瑞 虎 S6 Q5 IX 35 汉 兰 达 万 辆 数据来源：中国汽车工业协会，中经网整理 2．自主品牌乘用车市场占有率有所下降，合资品牌表现突出 随着主流合资品牌整车企业将重心移向中国，限购政策的实行以及合资品牌去 库存优惠降价，自主品牌在价格方面的绝对优势渐渐被弱化，销量和市场份额都 继续下滑。2012 年 1 季度，自主品牌乘用车共销售 161.78 万辆，同比下降 8.1%， 占乘用车销售总量的 42.9%，占有率同比下降 3.2%；其中，3 月自主品牌乘用车销 售 60.36 万辆，同比下降 1.7%，占乘用车销售总量的 43.1%，占有率比上年同期下 降 2.7 个百分点。与自主品牌相比，日系、德系和法系占有率均有所增长。 版权：中经网数据有限公司 TEL：（010）6855 8555 FAX：（010）6855 8555 4 中国经济信息网 www.cei.gov.cn 中国行业分析报告――汽车行业 图表 5 2011 年 1 月～2012 年 3 月我国各月度分国别乘用车销售份额 0% 10% 20% 30% 40% 50% 60% 11- 01 11- 02 11- 03 11- 04 11- 05 11- 06 11- 07 11- 08 11- 09 11- 10 11- 11 11- 12 12- 01 12- 02 12- 03 自主品牌 日系 德系 美系 韩系 法系 数据来源：中国汽车工业协会，中经网整理 （三）商用车：市场需求下滑明显，客车表现一枝独秀 与乘用车市场小幅下滑相比，受国家宏观调控及上两年增速较高等多重因素的 影响，2012 年以来，商用车市场延续了 2011 年以来的低迷态势，下滑幅度加大。 1～3 月份，商用车累计销量 101.90 万辆，同比下降 10.6%。 图表 6 2008～2012 年 3 月我国商用车月度销量及同比增速 0 10 20 30 40 50 60  0 8- 01  0 8- 04  0 8- 07  0 8- 10  0 9- 01  0 9- 04  0 9- 07  0 9- 10  1 0- 01  1 0- 04  1 0- 07  1 0- 10  1 1- 01  1 1- 04  1 1- 07  1 1- 10  1 2- 01 万 辆 -50% 0% 50% 100% 150% 200%商用车销量 同比增长 数据来源：中国汽车工业协会，中经网整理 从商用车各子行业来看，客车与货车市场分化明显，客车市场保持了正增长， 而货车市场下滑较为严重，直接拉低了整个商用车市场的增速。 版权：中经网数据有限公司 TEL：（010）6855 8555 FAX：（010）6855 8555 5 中国经济信息网 www.cei.gov.cn 中国行业分析报告――汽车行业 1．客车市场表现出色，成为商用车中唯一正增长的车型 近年来客车政策环境相对稳定，造就了良好的市场环境，加之政府推进公共交 通发展、旅游客运、学校校车需求增长等因素，使得客车成为商用车各品种中唯 一增长的车型，领跑商用车行业。2012 年 1 季度，客车共销售 9.17 万辆，同比小 幅增长 0.98%。分月度看，受春节影响，1 月工作时间较短，导致客车销量降幅明 显，同比下滑了 28%，但 2、3 月份客车销量回归至正常增长的区间，当月客车销 量分别同比增长了 43%和 8.8%。 图表 7 2005～2012 年 3 月我国客车累计销售量及同比增速 0.0 5.0 10.0 15.0 20.0 25.0 30.0 35.0 40.0 45.0 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012.3 万 辆 -5% 0% 5% 10% 15% 20% 25% 30% 35%客车销量 同比增长 数据来源：中国汽车工业协会，中经网整理 2．货车市场受宏观经济影响明显，销量呈现负增长 货车市场与宏观经济走势高度相关，且易受行业政策影响，波动较大。2011 年，中国宏观调控力度较大，经济增速放缓，影响了货车需求，市场出现明显下 滑，表现低迷。2012 年 1 季度，房地产及固定资产投资均处低位，货车销量仍不 乐观。1～3 月份，货车共销售 71.49 万辆，继续同比下降 6.75%。 版权：中经网数据有限公司 TEL：（010）6855 8555 FAX：（010）6855 8555 6 中国经济信息网 www.cei.gov.cn 中国行业分析报告――汽车行业 图表 8 2005～2012 年 3 月我国货车累计销售量及同比增速 0.0 50.0 100.0 150.0 200.0 250.0 300.0 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012.3 万 辆 -10% 0% 10% 20% 30% 40% 50%客车销量 同比增长 数据来源：中国汽车工业协会，中经网整理 二、汽车行业进出口情况 （一）进口汽车市场呈现持续增长态势，但是增长速度有所回落 2012 年 1 季度，虽然进口车市场呈现继续增长的态势，但是增速正在回落， 除去市场情况特殊的 2009 年，进口车市场增幅已经降至近 5 年最低点。1～3 月， 海关累计进口汽车（含底盘）29.5 万辆，同比增长 24.73%。进口车数量增幅的下 滑，主要与我国宏观经济整体增速放缓有关，很多消费者目前都保持观望态度， 影响了进口车的整体市场表现。 图表 9 2005～2012 年 3 月我国汽车（含底盘）进口量及同比增速 0 20 40 60 80 100 120 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012.3 万 辆 -20% 0% 20% 40% 60% 80% 100% 汽车(含底盘)进口量 同比增长 数据来源：中国海关总署，中经网整理 版权：中经网数据有限公司 TEL：（010）6855 8555 FAX：（010）6855 8555 7 中国经济信息网 www.cei.gov.cn 中国行业分析报告――汽车行业 从具体车型看，2012 年 1 季度，SUV 进口 127641 辆，与上年同期的 120977 辆相比，仅增长 5.5%，在进口车总量中所占的比重降至五成以下，这主要是由于 目前较多进口 SUV 由进口转为国产，但从长期来看，随着企业进口产品结构调整， 不断补充进口车型数量，未来进口 SUV 依然会成为进口车的主力军。 同时，豪华品牌和超豪华品牌在进口车市场中所占的份额逐年增加，从 2009 年的 55.6%增加到目前的 66.5%。在进口车增幅超过 50%的 6 个品牌中，有 4 个均 为豪华品牌，分别为奥迪、路虎、MINI、保时捷，这四个品牌在 1 季度进口车数 量分别为 22380 辆、15719 辆、9940 辆、7541 辆，同比分别增长 59%、127.7%、 68.6%、111.6%。 图表 10 2007 年 1 季度～2012 年 1 季度我国主要车型各季度进口量走势 0 2 4 6 8 10 12 14 07Q1 07Q3 08Q1 08Q3 09Q1 09Q3 10Q1 10Q3 11Q1 11Q3 12Q1 万 辆 小轿车 四驱SUV 其他乘用车 商用车 数据来源：中国海关总署，中经网整理 （二）汽车出口保持较快增长，国际贸易保护主义愈演愈烈 在国内车市增速逐步放缓的态势下，加速汽车出口的国际化战略已成为当前国 内主要车企的共同诉求，汽车整车出口稳步快速增长。2012 年 1 季度，我国汽车 企业累计出口汽车（含底盘）17.97 万辆，同比增长 9.68%；出口金额 109 亿美元， 同比增长 36%，增幅明显高于出口量增速。 版权：中经网数据有限公司 TEL：（010）6855 8555 FAX：（010）6855 8555 8 中国经济信息网 www.cei.gov.cn 中国行业分析报告――汽车行业 图表 11 2005～2012 年 3 月我国汽车（含底盘）出口量及同比增速 0 10 20 30 40 50 60 70 80 90 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012.3 万 辆 -60% -40% -20% 0% 20% 40% 60% 80% 100% 120% 140%汽车(含底盘)出口量 同比增长 数据来源：中国海关总署，中经网整理 随着新兴经济体需求强劲，我国对南美市场出口高增长，且越南、东盟等新兴 经济体出口增速较快。2012 年 1 季度，排名我国汽车出口量前三位的国家分别是 阿尔及利亚、俄罗斯联邦和伊拉克，市场份额分别为 15%、7%和 7%。但从国际 贸易大环境看，国际经济仍然低迷，国际间的贸易保护有愈演愈烈之势，我国总 体出口贸易受到一定影响，汽车出口前景不容乐观。 图表 12 2011年 1季度～2012年 1季度我国汽车出口量及主要出口国家份额 单位：辆，% 2011Q1 2011Q2 2011Q3 2011Q4 2012Q1 出口量合计 163837 212291 249091 224589 179687 阿尔及利亚 9% 10% 11% 9% 15% 俄罗斯联邦 8% 8% 10% 7% 7% 伊拉克 7% 4% 3% 4% 7% 伊朗 5% 5% 6% 7% 6% 智利 6% 7% 6% 6% 5% 秘鲁 3% 4% 4% 3% 4% 乌克兰 1% 3% 4% 3% 3% 埃及 3% 1% 3% 5% 3% 乌拉圭 3% 3% 3% 2% 3% 哥伦比亚 2% 3% 3% 3% 2% 南非 1% 2% 2% 2% 2% 越南 4% 4% 1% 2% 2% 版权：中经网数据有限公司 TEL：（010）6855 8555 FAX：（010）6855 8555 9 中国经济信息网 www.cei.gov.cn 中国行业分析报告――汽车行业 2011Q1 2011Q2 2011Q3 2011Q4 2012Q1 巴西 12% 16% 15% 7% 1% 叙利亚 7% 2% 2% 3% 0% 数据来源：中国海关总署，中经网整理 三、汽车行业投资情况 2012 年 1 季度，随着国内车企陆续公布今年发展目标，车企信心持续高涨。 除个别车企小幅下调全年销量目标外，绝大多数车企大幅提高了销量目标，尤其 在国家新能源汽车发展规划出台后，主要车企均发布了新能源汽车研发、生产目 标，汽车行业投资增速明显回升。具体来看，1～2 月份，汽车行业累计固定资产 投资 529.6 亿元，同比增长 45.52%，增幅较 2011 年底提高了 8.57 个百分点。 图表 13 2006～2012 年 2 月我国汽车行业固定资产投资额及同比增速 0 1000 2000 3000 4000 5000 6000 7000 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012.2 亿 元 10% 15% 20% 25% 30% 35% 40% 45% 50%汽车制造业固定资产投资同比增长 数据来源：国家统计局，中经网整理 在五个子行业中，汽车整车制造业和汽车零部件制造业固定资产投资增长率较 高，分别为 50.84%和 54.97%，均超过了 50%；摩托车零部件制造业固定资产投资 增长率达到 45.95%；改装车制造业固定资产投资则下降了 28.43%。 图表 14 2012 年 1～2 月汽车行业固定资产投资额及同比增速 单位：亿元，% 指标名称 2012 年 1～2 月 2011 年 1～2 月 同比增长 固定资产投资总计： 529.6 363.94 45.52 其中：汽车整车制造业 141.72 93.95 50.84 改装车制造业 23.01 32.15 -28.43 版权：中经网数据有限公司 TEL：（010）6855 8555 FAX：（010）6855 8555 10 中国经济信息网 www.cei.gov.cn 中国行业分析报告――汽车行业 指标名称 2012 年 1～2 月 2011 年 1～2 月 同比增长 汽车零部件制造业 347.87 224.48 54.97 摩托车整车制造业 4.69 4.91 -4.64 摩托车零部件制造业 12.31 8.45 45.95 数据来源：国家统计局，中经网整理 四、汽车行业经营情况 （一）受传统假日促销与用车费用上升影响，汽车价格持续小幅下降 根据国家发改委价格监测中心对全国 36 个大中城市的监测，1 季度我国汽车 市场受传统假日促销与用车费用上升等因素影响，价格持续小幅下降。1～3 月， 汽车价格环比降幅分别为 0.02%、0.28%和 0.17%，3 月价格比去年底累计下降 0.46%，1 季度国产汽车价格比去年同期下降 1.08%。乘用车与商用客车价格均不 同程度走低，商用货车价格有所上涨。具体来看： 乘用车价格以降为主。今年前 3 个月，乘用车价格比去年底累计下降 0.38%。 细分车型中，基本型、运动型乘用车价格分别比去年底下降 0.32%和 0.82%；微型 客车价格比去年底上涨 0.98%。1季度各档细分乘用车型均低于去年同期价格水平。 商用车价格总体下降，但商用客车与商用货车价格走势有较明显差异。3 月， 商用车价格比去年底累计下降 0.55%。其中，商用客车价格比去年底下降 1.84%， 细分车型中，大型客车价格比去年底下降 2.89%，轻型客车价格比去年底上涨 1.11%；商用货车价格比去年底上涨 1.32%，细分车型中，中型、重型货车价格分 别比去年底上涨 2.36%和 1.30%，轻型货车价格比去年底下降 1.07%。1 季度商用 车价格比去年同期下降 0.28%，其中商用客车低于去年同期价格水平，商用货车价 格较去年同期水平则有较大幅度上涨。 （二）原材料成本有所缓解，但汽车厂商经营费用持续上涨 2011 年下半年，随着钢铁、橡胶等汽车原材料价格的下降，汽车生产企业成 本端带来的压力已有明显的缓解。到 2012 年 3 月，国内钢材综合价格指数，由 2011 年 5 月的最高点 135.93 回落至 117；橡胶出厂价格指数，也由 2011 年 5 月的最高 点 110.9 回落至 101.47。尽管来自于原材料价格的成本压力有所缓解，但劳动力工 资和广告、 宣传 免费孕前优生健康检查孕期保健知识宣传1冬季预防流感知识宣传手足口病防知识宣传森林防火宣传内容 等经营费用仍在持续上涨，使汽车厂商面临较大压力。 版权：中经网数据有限公司 TEL：（010）6855 8555 FAX：（010）6855 8555 11 中国经济信息网 www.cei.gov.cn 中国行业分析报告――汽车行业 图表 15 2009～2012 年 3 月我国汽车行业主要成本端情况 90 95 100 105 110 115 120 125 130 135 140 09 -0 1 09 -0 3 09 -0 5 09 -0 7 09 -0 9 09 -1 1 10 -0 1 10 -0 3 10 -0 5 10 -0 7 10 -0 9 10 -1 1 11 -0 1 11 -0 3 11 -0 5 11 -0 7 11 -0 9 11 -1 1 12 -0 1 12 -0 3 橡胶出厂价格指数 国内钢材综合价格指数 注：上年同期＝100。数据来源：国家统计局，中经网整理 （三）行业收入和利润增速明显放缓，企业面临较大财务压力 2012 年 1 季度，一方面汽车终端市场价格持续回落，另一方面