郑州营业部投资者教育之股票培训第四讲---指标战法

null股票知识培训第四讲 —指标战法股票知识培训第四讲 —指标战法郑州营业部 段永威 3月30日 第四讲，指标战法第四讲，指标战法技术指标， 股票中的专有名词。泛指一切通过数学公式计算得出的股票数据集合。技术指标概念技术指标概念英文: math index 该指标类要考虑市场行为的各个方面,建立一个数学模型, 给出数学上的计算公式,得到一个体现股票市场的某个方面内在实质的数字。这个数字叫指标值。 指标值的具体数值和相 互间关系,直接反映股市所处的状态,为我们的操作行为提供指导方向。 指标反映的东西大多是从行情报 表 关于同志近三年现实表现材料材料类招标技术评分表图表与交易pdf视力表打印pdf用图表说话 pdf 中直接看不到的。null技术指标分析， 是依据一定的数理统计 方法 快递客服问题件处理详细方法山木方法pdf计算方法pdf华与华方法下载八字理论方法下载 ，运用一些复杂的计算公式，来判断价格走势的量化的分析方法。14种常用技术指标14种常用技术指标1.BIAS乖离率 乖离率表现个股当日收盘价与移动平均线之间的差距。 正的乖离率愈大，表示短期获利愈大，则获利回吐的可能性愈高； 当股价的正乖离扩大到一定极限时，股价会产生向下拉回的作用力。null负的乖离率愈大，则空头回补的可能性愈高。 当股价的负乖离扩大到一定极限时，股价会产生向上拉升的作用力。 按个股收盘价与不同天数的平均价之间的差距，可绘制不同的BIAS线。 null2.DMI趋向指标( 标准 excel标准偏差excel标准偏差函数exl标准差函数国标检验抽样标准表免费下载红头文件格式标准下载 ) 基本用法:看+DI和-DI的交叉。 +DI由下往上交叉-DI，为买进信号； +DI往下交叉-DI，为卖出信号。 nullADX在20 以下，代表股价处于整理期，应离场观望； ADX突破20-30向上爬升，将有一段相当幅度的涨跌； ADX高于50以上，忽然转弯向下反折，无论此时是上涨或下跌，都表明行情即将反转。null3.EXPMA指数平滑移动平均线 EXPMA可以随股价的快速移动，立即调整方向，有效的解决移动平均线讯号落后的问题。 当第一条EPMA由下往上穿越第二条EXPMA时，将对股价造成推升力道。 当第一条EXPMA由上往下穿越第二条EXPMA的，将对股价造成推降的力道。 null股价由下往上碰触EXPMA时，很容易遭遇大压力回档。 股价由上往下碰触EXPMA时，很容易遭遇大支撑反弹。null4.KDJ随机指标 K值在20左右，向上交叉D值为短期买进信号。即为KDJ 金叉。 K值在80左右，向下交叉D值为短期卖出信号。即为KDJ死叉。 K值形成一底比一底高的现象，并且在50以下的低水平，由下往上连续两次交叉D值时，股价涨幅会较大。 K值形成一顶比一顶低的现象，并且在50以上的高水平，由上往下连续两次交叉D值时，股价跌幅会较大。null其他使用法则： 1.D值在80以上时，市场呈现超买现象。D值在20以下时，市场则呈现超卖现象。 2.当随机指数与股价出现背离时，一般为转势的信号。 3.当K值大于D值，显示目前趋势是向上涨，当D值大于K值，显示目前趋势是向下跌。 null4.该指标在50附近徘徊或交叉时，参考意义较小。 5.当K值和D值上升或下跌的速度减弱，倾斜度趋于平缓是短期转势的预警信号。 6.KD不适用于发行量太小，交易量太小的股票；但对指数以及热门大型股有极高的准确性。 null注意事项： 1．股价短期波动剧烈或者瞬间行情幅度太大时，使用KD值交叉讯号买卖，经常发生买在高点、卖在低点的窘境，此时须放弃使用KD随机指标。但是，如果波动的幅度够大，买卖之间扣除手续费仍有利润的话，此时将画面转变成五分钟或十五分图形，再以KD指标的交叉讯号买卖，还可以斩获一点利润。 null2．极强或者极弱的行情，会造成指标在超买或超卖区内上下徘徊，K值也会发行这种情形，应该参考VR（250）、ROC指标（+-6.5），观察股价是否超出常态分布的范围，一旦确定为极度强弱的走势，则K值的超买卖功能将失去作用。 nullnullnull3．以D 值来代替K值，将可使超买超卖的功能更具效果，一般常态行情，D值大于80时，股价经常向下回跌；D值低于20时，股价容易向上回升。 在极端行情中，D值大于90时，股价容易产生瞬间回档；D值低于15时，股价容易产生瞬间反弹。null5.MACD指数平滑异同平均线 属于中长线指标。 图中柱线由绿翻红是买入信号，由红翻绿是卖出信号。 MACD曲线由高档二次向下交叉时，则股价下跌幅度会较深。 MACD曲线由低档二次向上交叉时，则股价上涨幅度会较大。 股价高点比前一次高点高，而MACD指标的高点却比前一次高点低时，为牛背离，暗示股价会反转下跌。 反之，为熊背离，暗示股价会反转上升。null应用法则： 1.DIF与DEA均为正值，即都在零轴线以上时，大势属多头市场，DIF向上突破DEA，可作买；如果DIF向下跌破DEA，只可作为平仓信号。 null2.DIF与DEA均为负值，即都在零轴线以下时，大势属空头市场，DIF向下跌破DEA，可作卖。 null3.当DEA线与K线趋势发生背离时为反转信号。 null4.DEA在盘局时，失误率较高，但如果配合RSI及KD，可以适当弥补缺憾。 5.分析MACD柱形图，由正变负时往往指示该卖，反之往往为买入信号。 null6.ROC变动速率 ROC向下跌破零，卖出信号； ROC向上突破零，买入信号。 股价创新高，ROC未配合上升，显示上涨动力减弱。 股价创新低，ROC未配合下降，显示下跌动力减弱。 股价与ROC从低位同时上升，短期反弹有望。 股价与ROC从高位同时下降，警惕回落。null7.RSI相对强弱指标 短期RSI在20以下水平，由下往上交叉长期RSI，为买进信号。 短期RSI在80以上水平，由上往下交叉长期RSI，为卖出信号。 null股价一波比一波低，相反的，RSI却一波比一波高时，股价很容易反转上涨。 股价一波比一波高，相反的，RSI却一波比一波低时，股价很容易反转下跌。 nullRSI在50以下为弱势区，50以上为强势区。 由下向上突破50线为由弱转强，由上向下突破50线为由强转弱。 一般认为RSI在50以上准确性较高。null8.TRIX三重指标平滑平均线 长线操作时采用，可以过滤掉一些短期波动的干扰，避免交易次数过于频繁，但该指标在盘整行情中不适用。 TRIX向上交叉其MA线为买入讯号，TRIX向下交叉其MA线为卖出讯号。null9.W&R威廉指标(William's %R) 本指标以50为中轴线，高于50视为股价转强；低于50视为股价转弱。 null指标应用法则： 1. 指标值低于20，超买，即将见顶，应及时卖出。 2.指标值高于80，超卖，即将见底，应伺机买进。 3.本指标高于20后再度向下跌破20，卖出；低于80后再度向上突破80，买进。 4.W%R连续触顶3 - 4次，股价向下反转机率大；连续触底3 - 4次，股价向上反转机率大。null10.ARBR人气意愿指标 AR是一种“潜在动能”。由于开盘价乃是是股民经一夜冷静思考后，共同默契的一个合理价格，那么，从开盘价向上推升至当日最高价之间，每超越一个价位都会损耗一分能量。 当AR值升高至一定限度时，代表能量已经消耗殆尽，缺乏推升力道的股价，很快的就会面临反转危机。 相反地，股价从开盘之后并未向上冲高，自然就减少能量的损耗，相对的也就屯积保存了许多累积能量，这一股无形的潜能，随时都有可能在适当成熟的时机暴发出来。 BR是一种“情绪指标”，就是以“反市场心理”的立场为基础。 null指标应用法则： 1. BR意愿指标，介于70至150，盘整； BR>400，暗示行情过热，为反向卖出信号； BR<40，行情将起死回生，为买进信号。 null2. AR人气指标，介于80至100，盘整； AR>180，能量耗尽，为卖出信号； AR<40，能量已累积爆发力，为买进信号。 null3.BR由300以上的高点下跌至50以下的水平，低于AR 时，为绝佳买点。属极限超跌反弹。null11 CR能量指标 该指标用于判断买卖时机。 a、b两线所夹的区域称为“副地震带” 当CR由下往上欲穿越副地震带时，股价相对将遭次级压力干扰； 当CR欲由上往下贯穿副地震带时，股价相对将遭遇次级支撑干扰 c、d两线所夹的区域称为“主地震带” 当CR由下往上欲穿越主地震带时，股价相对将遭遇强大压力干扰 当CR由上往下欲贯穿主地震带时，股价相对将遭遇强大支撑干扰 null指标应用法则： 1.CR>250~400时， 股价很容易向下反转，为卖出信号。一旦滞涨，可直接离场。 2.CR由高点下滑至其四条平均线下方时，股价容易形成短期底部。 CR<40，为买进信号。null3.CR由下往上连续突破其四条平均线时，为强势买进点。 null12.ASI振动升降指标（又名实质线） ASI突破前一波高点后，第二天股价必突破前一波高点。为买进信号。 ASI跌破前一波低点后，第二天股价必跌破前一波低点。为卖出信号。null股价走势一波比一波高，而ASI却未相对创新高点，形成“牛背离”时，应卖出。 股价走势一波比一波低，而ASI却未相对创新低点，形成“熊背离”时，应买进。 null13.BOLL布林带 该指标利用波带显示其安全的高低价位。 股价游走在“上限”和“下限”的带状区间内，当股价涨跌幅度加大时，带状区会变宽；涨跌幅度缩小时，带状区会变窄。null1.股价向上穿越“上限”时，将形成短期回档，为短线的卖出时机。 null2.股价向下穿越“下限”时，将形成短期反弹，为短线的买进时机。 null3.当布林线的带状区呈水平方向移动时，可以视为处于“常态范围”，此时，采用1、2两个使用方法，可靠度相当高。 如果，带状区朝右上方或右下方移动时，则属于脱离常态，另外有特别的意义存在：已经变盘，一波上涨或下跌已经开始。null4.震动波带变窄时，激烈的价格波动有可能随时产生，表示变盘在即。 null14.MIKE麦克指标 该指标是一种随股价波动幅度大小而变动的压力支撑指标，股价上方的压力称为“上限”，股价下方的支撑称为“下限”。 null第一条“上限”和第一条“下限”之间，我们设一条假想的中界线，股价位于中界线的上方时，参考“上限”压力值；股价位于中界线下方面，则参考“下限”支撑值。null当股价脱离盘整，朝上涨的趋势前进时，股价上方三条“上限”为其压力参考价。只有超级黑马才能贴着第二道阻力线上涨。 null当股价脱离盘整，朝下跌的趋势前进时，股价下方三条“下限”为其支撑参考价。 技术指标分类技术指标分类钱龙Windows版分析系统根据指标的设计原理和应用法则，将所有指标划分为“大势型”、“超买超卖型”、“趋势型”、“能量型”、“成交量型”、“均线型”、“图表型”、“选股型”、“路径型”、“停损型”等十大类型。只要知道指标属于哪一类的、就差不多知道了该指标的应用法则；同样，只要明白自己的需求（例如，是判断趋势呢还是要寻找超买超卖区域），就可以方便地在相应类别中找到合适的技术指标。null1.大势型 包括：ABI、ADL、ADR、ARMS、BTI、C&A、COPPOCK、MCL、MSI、OBOS、TRIM、STIX、TBR。 钱龙软件将各种类型、专用于判断大盘的走势的指标归于此类，大势型指标一般无法在个股画面中使用(COPPOCK指标除外)。 null2.超买超卖型 包括：CCI、DRF、KDJ、K%R、KAIRI、MFI、MOM、OSC、QIANLONG、ROC、RSI、SLOWKD、VDL、W%R、BIAS、BIAS36、布林极限、极限宽。 大约有五分之一的指标属于这种类型，完全精当地应用、解释，相当复杂，但只要掌握它的“天线”和“地线”的特征，各种难题就可以迎刃而解了。 天线和地线都于中轴线平行，天线位于中轴线上方、地线位于中轴线下方，两者离中轴线有相同的距离。 天线可视为指标压力或是常态行情中的上涨极限。 地线可视为指标支撑或常态行情中的下跌极限。 这里的常态行情是指涨跌互见、走势波动以波浪理论的模式进行、并且促使指标持续上下波动与固定的范围里面的情形，连续急涨急跌或瞬间的暴涨暴跌都不能算是常态行情。null3.趋势型 包括：ASI、CHAIKIN、DMA、DMI、DPO、EMV、MACD、TRIX、终极指标、VHF、VPT、钱龙长线、钱龙短线、WVAD。 本类型指标至少有两条线，指标以两条线交叉为信号： 趋向类指标的讯号发生，大致上都是以两条线的交叉为准，把握这个重点就可以运用自如。 null4.能量型 包括：BRAR、CR、MAR、梅斯线、心理线、VCI、VR、MAD。 本类型指标是股价热度的温度计，专门测量股民情绪高亢或沮丧。 指标数据太高，代表高亢发烧； 指标数据太低，代表沮丧发冷。null5.成交量型 包括：ADVOL、成交值、负量指标、OBV、正量指标、PVT、成交量、SSL、邱氏量法、成本分布。 成交量型有N字波动型和O轴穿越型。null6.均线型 包括：BBI、EXPMA、MA、VMA、HMA、LMA。 即各种不同算法的平均线。主要通过短期均线穿越长期均线的结果，判断是否为买卖信号。 null7.图表型 包括：K线、美国线、压缩图、收盘价线、等量线、LOGB、LOGH、LOGK、等量K线、○×图、新三价线、宝塔线、新宝塔线。 是以K线为基础派生出来的价格图形，通过图形的特征形态及其组合，来判断买卖信号和预测涨跌。 null8.选股型 包括：CSI、DX、PCNT%、TAPI、威力雷达、SV。 主要用途是用于筛选有投资价值股票的一类指标。 null9.路径型 包括：布林线、ENVELOPE、MIKE、风林火山。 也称为压力支撑型。 图形区分为上限带和下限带，上限代表压力，下限代表支撑。 其指标图形特点是：股价向上触碰上限会回档；股价向下触碰下限会反弹；不同指标有特殊的不同含义。 null10.停损型 包括：SAR、VTY。 此类指标不仅具备停损的作用而且具有反转交易的功能，所以，不能单纯以停损的观念看待这个指标，而是一个会产生交易信号的相对独立的交易系统。 股价上涨则停损圈圈（红色）位于股价下方； 股价下跌则停损圈圈（红色）位于股价上方； 收盘价由下往上突破圈圈（绿色）为买进信号； 收盘价由上往下跌破圈圈（绿色）为卖出信号。 技术指标的局限性技术指标的局限性技术指标的变化和发出的买卖信号，是行情反映到指标中的数值，也是行情的事先变化。技术指标的变化和发出的买卖信号仍然是一个随机过程。所以，技术指标反映的是行情的过去，预测的是未来行情走势的可能性。 很多技术指标容易产生钝化，常发出一些错误的买卖信号。因此，股市上不少反转信号的错误发出都是因为技术指标的钝化造成的，特别是股价发生顶背离或底背离时，其灵敏度和可靠度较差。 每一种技术指标都是局部的和片面的指标。每一指标所选的参数和变量太简单，只能反映股价局部的走势，不能真实地反映股票市场的资金面、基本面、技术面、政策面和投机操作手法。 技术指标如与趋势线理论结合，可统计出当股价在上升通道运行，技术指标发出买卖股票信号时，股价上升的概率可大于50%。在下跌通道中股票价格上升的概率要小于50%。The end,谢谢！ The end,谢谢！ 方方正正做人，实实在在做事